探討金融信托業的成長與創新發展

趙啟源

摘要：現階段，國內金融信托業在持續穩定的發展，由于國內政策的變化以及市場的發展，所有的金融機構都在不斷的定位金融市場的發展機遇，擴大信托業的發展規模，提高信托業的業務能力，從而提升信托業的經濟效益。由于國內社會經濟處于新常態，在宏觀經濟環境、監管環境以及行業格局不斷的創新發展下，金融信托業處于完善的發展環境，在此階段，金融信托業的發展重點是加強創新發展，所以金融信托業可以通過轉型找回初心。本文從發展金融信托的重要性著手，探討了金融信托業的成長與創新發展。

關鍵詞：金融信托業;成長;創新發展

一、發展金融信托的重要性

首先，發展金融信托有利于提高國內金融市場的融通效率，建立金融投資信托基金可以為國內金融市場的發展創造新的機遇。隨著金融投資信托基金的不斷發展，有助于消除國內金融市場資金流轉的障礙，避免在單一中介體系下銀行有關政策對市場的發展造成阻礙，有效預防一些專門政策對整個市場的影響，此外，也可以為想要分享金融行業增長的投資人創造投資的機會，在很大程度上可以消除國內金融體系的不相符。其次，發展金融信托也有利于完善國內金融體系，金融投資信托基金是借助金融平臺籌集資金，并直接進行市場融資，可以很好地完善以銀行為主的間接金融的不足。信托可以有效促進金融行業的發展，一方面，信托與金融結合，是由信托投資基金方式深入金融行業，可以融入金融市場中的金融資源供給與投資，促進金融行業的不斷完善發展;另一方面，構建金融市場的主要方式是進行證券化，而證券化中的“破產隔離”制度需要信托的支撐。

二、金融信托業的成長過程

我國信托最早發行于20世紀初的商品經濟發展較好的上海，最早建立的模式是銀行兼有信托業務。在20世紀的不斷發展下，金融信托業經歷了很長的成長歷程，主要可以分為以下四個階段：

（一）1979-1998年的信托業恢復成長階段

在1979-1998年的信托業恢復發展階段，信托業快速發展當中也經歷了很多的挫折。由于改革開放是在計劃經濟發展的基礎上實施的。而且信托金融是背離了計劃經濟分配的資金融通，不利于計劃經濟的發展。如果宏觀調控出現問題，第一個要進行整頓的就是信托業。所以，信托業既是被計劃經濟強行納入自身領域的行業，也是不斷被整頓的行業。而且在這一時期，信托業相當于另一個銀行，違背了信托業發展的初心。這一時期的國內信托業出現了許多的問題，被稱為金融業的壞小孩[1]。

（二）在夾縫中求生存的成長階段

國內信托業在成長的過程中先后經歷了五次大規模的整頓。由于信托業的迅速成長，先后經過了大發展、大整頓、又大發展、又大整頓的過程，直到1999年，經歷了五次大規模整頓，促使信托業找回初心，實現了銀行業與證券業的分類經營、分類管理，削減了不少的信托公司，留下了一些發展規模大、收益好、科學管理與真正從事受托理財業務的信托公司。整頓實際意義上促進了信托業實現真正的改革，有時代性的意義，為信托業的持續發展打下了扎實的基礎。眾所周知，因為國內的信托業是由計劃經濟不斷的向市場體制改革中不斷進行成長的，受計劃思維與市場規則的限制，經濟發展的實際需求與信托成長環境不相符，無法建立完善的社會信用體系，而且國內缺乏相關的監管法律體系，造成信托業的成長路程相當的曲折。然而，雖然成長路程曲折，但是國內金融信托還是得到了巨大的成長。

（三）21世紀的正規成長階段

在21世紀先后出臺了《中華人民共和國信托法》、《信托投資公司管理辦法》與《信托投資公司資金信托業務管理暫行辦法》的“一法兩規”，為信托業的發展創造了良好的環境，促進了信托業的正規發展，為信托業指明了正確的發展方向，為國內信托業的發展建立了完善的法律法規，為信托業的發展保駕護航。由于相關的法律法規的不斷出臺，國內金融信托業一改以往的抑制政策與監管模式，構建了完善的信托制度，金融信托業的發展趨勢越來越好。

三、金融信托業的創新發展

（一）金融信托業環境的創新發展

由于國內股份制企業的正規化發展，上市公司越來越多，證券市場規范化發展已經處于一定的階段，為投資基金的組合創造了更多的可能，經過多次大整頓保留下來的信托投資公司，已經具有了初步的模型和能力，而且擁有了信托業務與證券投資的專業人員，具有一定的實力可以成為投資基金的創造者與合作伙伴，隨著國民經濟結構的不斷發展與城市居民生活水平的不斷提高，造成投資基金的市場發展前景一片大好，同時國內個人和企業的閑置資金也非常多，可以提供充足的資金促進投資基金的發展，政府管理機構也在不斷的完善，綜上所述，政策的制定和法律體系的完善確保了投資基金的正常發展。

（二）構建完善的金融信托業務體系

當地政府部門要給予科學合理的指導，促進金融機構可以全面的執行銀監會出臺的《信托公司治理指引》中的相關規定，充分結合內外部的環境與風險管控能力，來確定符合實際發展的計劃與金融信托業務的計劃，在此基礎上，加強各項業務的創新，尤其是要提高自主創新能力，確保金融信托業務可以滿足實際的發展需求。有關部門要科學的指導金融機構創建客戶需要的產品創新方式，全面的分析市場，對金融信托產品進行分門別類的管理。構建責任明了、權利詳細的組織結構與激勵機制，促進金融信托業務不斷的創新，確保可以有效提高金融信托產品的創新能力[2]。

（三）加強創新業務的風險管理能力

金融機構與信托公司要加強金融信托業務產品創新過程中的風險預防與防控能力，在流程建設的基礎上，構建滿足創新業務發展的風險管控部門，促進創新業務的開發、項目的推廣、明確流程的合理分割與有效維持平衡，重視部門與崗位風險防控能力的提升。金融機構與信托公司要重視進行符和規章制度管理的事前控制與稽核審計的事后監督工作，加強對創新業務合理的風險管控。除此之外，也要做好投資管理的外包風險控制工作，比如有效優化投資管理人員的聘用原則與流程，重視信息的披露，并規范外部投資人的言行等。

（四）促進信托業發展與宏觀經濟運轉的結合

信托業作為金融業發展的重要產業，需要加強與宏觀經濟的有效結合，不斷健全金融機構服務體系與融資、投資體系，提升資產配置的效果，不斷優化金融產業的結構，促進業務的發展創新。信托業屬于金融服務行業，需要加強市場空間的拓寬，促進信托業產品的不斷創新，加強信托機制的有效運用，從而促進市場經濟結構的不斷優化，構建市場化、多元化的金融機構。

（五）加強金融信托思想的創新

隨著市場的不斷發展，金融信托企業要想在市場中站穩，就要加強金融信托思想的創新，創新是促進信托業持續發展的源動力，因為只有不斷的進行創新才可以發現新的機遇，促進信托業的快速穩定發展，所以創新思想是信托業發展的關鍵，只有思想不斷的創新，才能在行動上促進金融信托業的創新，同時也要加強管理與業務方面的創新，跳出傳統金融信托思維方式的束縛，積極創新來促進金融信托業的持續發展，為未來金融信托業良好的發展打下扎實的基礎[3]。

（六）加強金融信托業的業務創新

信托業作為國內金融市場中重要的組成部分，可以有效促進社會經濟的建設，只有加強金融信托業的業務進行不斷的創新，才能將國內金融信托業引入正確的發展道路，要放棄被動管理型的信托業務，積極發展主動管理型的信托業務。信托企業的管理人員要引導企業從“廣種薄收”向“以量取勝”的轉變，把傳統的經營方式進行革新，實施精細化的管理模式，來提高信托業的業務能力，實現徹底扭轉傳統經營方式，提高信托業的核心競爭力，從而促進金融信托業的可持續穩定發展。

四、結語

綜上所述，金融信托業在國內金融現代化發展的過程中體現了先進的生產力，現階段，金融信托業在適合發展的環境當中，外部的良好環境可以有效促進金融信托業的創新發展。信托業由于自身的優勢，在與金融機構結合的過程中發揮了重要的意義。現代金融結構當中，由銀行業、證券業、保險業以及信托業共同組成了現代金融業的四大支柱。經研究調查可知，發達國家70%的金融資產都被信托業所占據。由此可見，隨著金融體系的不斷發展，國內金融信托業的發展前景一片大好。目前國內的金融市場在不斷的創新發展，信托業的發展潛能與空間非常之大。國內信托公司應該緊緊抓住這一機遇，借助外部的良好環境，有效改善內部的環境，從而促進金融信托業的迅速發展，實現金融機構與信托公司的有效結合，提高金融信托業的經濟效益，促進國內經濟的迅速發展。

參考文獻：

[1]賈淞淇，汪疏文.中國金融信托業的成長與創新發展前瞻[J].科技資訊，2011（36）：227-228.

[2]鐘文杰.金融信托業務發展思路的探索[J].商訊，2018

（10）：59+61.

[3]李金霞，陳天琰.中國金融信托業的成長與創新發展[J].財經界（學術版），2019（29）：103.