醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出資本化問題研究

摘 要：目前市場競爭越來越激烈，企業(yè)要想在市場上立足，往往需要開發(fā)新產(chǎn)品以增強(qiáng)企業(yè)競爭力，對(duì)于依靠研發(fā)制藥擴(kuò)大市場的醫(yī)藥企業(yè)更是如此。但是企業(yè)大力開展研發(fā)項(xiàng)目會(huì)帶來研發(fā)費(fèi)用的激增，影響企業(yè)利潤與國家稅收，成為學(xué)界關(guān)注的焦點(diǎn)。本文以醫(yī)藥行業(yè)上市企業(yè)A公司為代表，以該集團(tuán)在2017-2020年財(cái)報(bào)中披露的有關(guān)研發(fā)支出和各項(xiàng)財(cái)務(wù)指標(biāo)的數(shù)據(jù)展開研究，發(fā)現(xiàn)其為避免虧損和改善公司財(cái)務(wù)報(bào)表而采取了對(duì)研發(fā)支出過度資本化的手段，進(jìn)而研究其研發(fā)支出資本化政策的選擇對(duì)企業(yè)利潤的影響，并探討如何優(yōu)化相關(guān)會(huì)計(jì)政策。

關(guān)鍵詞： 研發(fā)支出;醫(yī)藥企業(yè);費(fèi)用化;資本化

1、研究背景及意義

雖然近年來我國的醫(yī)藥公司逐漸注重研發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新，努力依靠研發(fā)創(chuàng)新增強(qiáng)競爭力，但是目前我國的會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中并沒有明確規(guī)定醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出的資本化比率多少才算是合適的，何時(shí)該劃分資本化時(shí)點(diǎn)，許多醫(yī)藥企業(yè)對(duì)于研發(fā)支出實(shí)際情況的披露不具有透明度。本文以醫(yī)藥行業(yè)上市公司A公司為例，分析不同的研發(fā)支出會(huì)計(jì)處理給醫(yī)藥企業(yè)帶來的經(jīng)濟(jì)后果;二是針對(duì)發(fā)現(xiàn)的問題，對(duì)醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出的會(huì)計(jì)處理給出合理化的建議與意見，以期為同行業(yè)的其他企業(yè)提供依據(jù)。

2、案例介紹

2.1 A醫(yī)藥企業(yè)藥業(yè)概況

本文的研究案例選取A企業(yè)主要有以下幾點(diǎn)原因：一、該企業(yè)是醫(yī)藥類高新科技企業(yè)，符合醫(yī)藥行業(yè)研發(fā)費(fèi)用高的特征，同時(shí)也有研發(fā)費(fèi)用加計(jì)支出政策優(yōu)惠;二、該公司是上市公司，企業(yè)的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)和相關(guān)指標(biāo)都容易找到，研發(fā)支出數(shù)據(jù)和研發(fā)情況可以在財(cái)務(wù)報(bào)表中找到。企業(yè)研發(fā)投入資金大，產(chǎn)品種類多樣，生產(chǎn)鏈完備齊全，是一家發(fā)展前景不錯(cuò)的企業(yè)。其主營業(yè)務(wù)是化學(xué)制劑和藥品原料的研發(fā)，在幾個(gè)一線城市擁有一批高學(xué)歷的研發(fā)人才。在研究開發(fā)原料藥之外，企業(yè)對(duì)于生物藥品和藥品商業(yè)業(yè)務(wù)也有所涉及。

2.2 A藥業(yè)資本化時(shí)點(diǎn)

A藥業(yè)依照國家的規(guī)定把其所涉及的研發(fā)項(xiàng)目分為兩個(gè)階段，第一個(gè)階段主要是對(duì)該項(xiàng)目的可行性研究：項(xiàng)目立項(xiàng)、前期研究。第二個(gè)階段是進(jìn)行臨床前研究，主要有原料藥與制劑工藝研究、藥品安全評(píng)價(jià)、I期臨床試驗(yàn)、II期臨床試驗(yàn)[1]，A企業(yè)以臨床I期劃分資本化時(shí)點(diǎn)。在藥品安全性評(píng)價(jià)和治療效果確認(rèn)后藥品可以進(jìn)行申報(bào)，在研制的新藥合格、生產(chǎn)獲批時(shí)此階段結(jié)束。這一階段的有關(guān)費(fèi)用若滿足了資本化的條件，可以直接計(jì)入至無形資產(chǎn)成本。

2.3 A藥業(yè)近年來研發(fā)支出的情況分析

本文選取2017-2020這四年的研發(fā)支出數(shù)據(jù)進(jìn)行分析。2017年研發(fā)支出為0.61億，2018年3.34億，2019年6.48億，2020年10.3億，逐年上升并且變動(dòng)幅度逐年增大，研發(fā)支出資本化率也在不斷上升，2017年為25.16%，2018年為46.17%，2019年為46.97%，2020年為47.94%。近年來同行業(yè)研發(fā)支出資本化率在10%上下，而A藥業(yè)2016年就達(dá)到了25%的水平，2017年以后均在40%以上，資本化水平遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于同行業(yè)。

2018-2020年A藥業(yè)研發(fā)支出資本化金額分別為0.14億元、0.38億元、0.36億元、0.41億元， 2018年?duì)I業(yè)收入雖然有所下降但之后逐年上升，與之對(duì)比的是凈利潤卻呈下降趨勢(shì)。與此同時(shí)公司的研發(fā)支出持續(xù)增長，2019年的研發(fā)支出數(shù)額上升至10.3億。

A藥業(yè)對(duì)此解釋是由于子公司的研發(fā)藥品特冶星供貨減少，以及公司的一些原料藥被EDQM限制出口。另外近幾年中國對(duì)環(huán)保方面的管控不斷加強(qiáng)，加之物價(jià)上漲，醫(yī)藥行業(yè)的生產(chǎn)成本也相應(yīng)的不斷上漲，導(dǎo)致企業(yè)失去了在海外的成本優(yōu)勢(shì)[2]，于是在2018年提高了研發(fā)支出資本化水平。

海澤麥布是A藥業(yè)的主要研發(fā)產(chǎn)品中的一種，在臨床試驗(yàn)III期需要的投入的資金很大并且試驗(yàn)時(shí)間長，面臨的風(fēng)險(xiǎn)很大。但是該公司在臨床I期就對(duì)海澤麥布開始了資本化處理。本文將與海澤麥布有關(guān)的研發(fā)支出資本化金額進(jìn)行重置，將本來在臨床I期作為資本化時(shí)點(diǎn)的研發(fā)費(fèi)用重置為在臨床III期開始資本化，觀察重置之后對(duì)企業(yè)利潤的影響。原凈利潤為6185.29萬元，海澤麥布2018年原資本化支出為4336.74萬元，研發(fā)支出加計(jì)扣除6505.11萬元，調(diào)整后的凈利潤為1306.46萬元。因此可知于臨床I期開始資本化可以使得企業(yè)凈利潤增加4000多萬元，而海澤麥布只是該公司主要研發(fā)產(chǎn)品的一種，可想而知如果該公司所有研發(fā)藥品都提前資本化會(huì)對(duì)利潤產(chǎn)生多么大的影響。

2.4 A藥業(yè)資本化時(shí)點(diǎn)敏感性測試分析

為了觀察不同資本化時(shí)點(diǎn)的劃分給企業(yè)帶來的影響，本文把企業(yè)分為盈利狀況逐年變好和盈利狀況逐漸變壞兩種，探究從項(xiàng)目申報(bào)期劃分資本化時(shí)點(diǎn)和開始臨床試驗(yàn)時(shí)劃分資本化時(shí)點(diǎn)對(duì)利潤的影響：

由表1可知，當(dāng)盈利狀況逐漸變壞時(shí)，若企業(yè)在取得生產(chǎn)批件時(shí)開始資本化，那么費(fèi)用化金額會(huì)增加，加計(jì)扣除金額也相應(yīng)地增加，會(huì)使企業(yè)的利潤進(jìn)一步惡化。所以，經(jīng)營狀況不好的企業(yè)會(huì)選擇將資本化時(shí)點(diǎn)提前至項(xiàng)目申報(bào)期，以此來平滑企業(yè)收益。

當(dāng)企業(yè)的盈利水平逐漸變好時(shí)，如果企業(yè)以是否進(jìn)入到項(xiàng)目申報(bào)期作為資本化時(shí)點(diǎn)，會(huì)增加資本化金額，但是會(huì)降低可抵扣稅收的金額。若企業(yè)在取得生產(chǎn)批件時(shí)開始資本化，那么加計(jì)扣除金額會(huì)增加，有利于降低企業(yè)所得稅[3]。因此經(jīng)營狀況較好的企業(yè)會(huì)傾向于選擇在較晚的時(shí)間進(jìn)行資本化。

3、A藥業(yè)研發(fā)費(fèi)用資本化過度原因及后果

3.1 A藥業(yè)研發(fā)費(fèi)用過度資本化原因

（1）避免虧損、提高業(yè)績水平

2015年公司經(jīng)常合作的輝瑞制藥由于生產(chǎn)設(shè)備問題導(dǎo)致了特冶星產(chǎn)量下降，由此出現(xiàn)的供貨不足使得公司營業(yè)水平受到影響，再加上EQDM機(jī)構(gòu)的限制進(jìn)口，使A藥業(yè)的業(yè)績進(jìn)一步受到影響。有13種藥無法出口到國外，根據(jù)企業(yè)年報(bào)的估計(jì)，帶來的損失預(yù)計(jì)有0.73億元。觀察2017-2020年A藥業(yè)的凈利潤：分別為3.08億元、0.14億元、-0.94億元、0.14億元，近幾年盈利狀況都不佳，此時(shí)如果和其他醫(yī)藥企業(yè)一樣運(yùn)用10%的資本化率會(huì)使得營業(yè)收入進(jìn)一步降低。

（2）增加資產(chǎn)價(jià)值

開發(fā)階段的支出滿足資本化條件后可以計(jì)入無形資產(chǎn)成本，且可以在未來年份進(jìn)行攤銷。A藥業(yè)近幾年的研發(fā)支出是一筆不小的數(shù)額，不論是資本化還是費(fèi)用化都會(huì)對(duì)企業(yè)收入和資產(chǎn)的價(jià)值以及利潤有很大影響，進(jìn)而影響到相關(guān)財(cái)務(wù)指標(biāo)，因此企業(yè)會(huì)盡可能增加資產(chǎn)價(jià)值，為長期發(fā)展提供保障。

3.2 A藥業(yè)研發(fā)支出過度資本化的后果

（1）加大了企業(yè)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

A藥業(yè)2018年凈利潤出現(xiàn)虧損，但依然保持著高研發(fā)支出，并且政府補(bǔ)助從2017年起不斷減少，所以A藥業(yè)幾乎是依靠舉債和自身資金來維持。2017-2019年資產(chǎn)負(fù)債率分別為51%、58%、61%、63%，流動(dòng)比率則分別為42%、48%、56%、59%。說明公司的財(cái)務(wù)杠桿偏高，財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)很大。2019年公司出現(xiàn)了藥品研發(fā)失敗的情況，這2000多萬的研發(fā)支出只能進(jìn)行費(fèi)用化，這部分金額占利潤的17%，可以看出醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)失敗對(duì)利潤影響很大，也增加了償債難度。

（2）對(duì)未來幾年利潤造成了壓力

2018-2020年A藥業(yè)的研究費(fèi)用支出大約是3億以上，資本化率大約是40%以上，這幾年計(jì)入至無形資產(chǎn)中的大量金額將會(huì)在未來幾年內(nèi)進(jìn)行攤銷。但是公司近幾年盈利狀況不佳，如此一來之前幾年大量的資本化金額會(huì)對(duì)未來的企業(yè)利潤造成壓力。

4、對(duì)策及相關(guān)建議

4.1有明確的資本化區(qū)分標(biāo)準(zhǔn)

完善當(dāng)前會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中研發(fā)支出處理體系的關(guān)鍵是要明確資本化的劃分時(shí)點(diǎn)。在研發(fā)中項(xiàng)目有關(guān)日常費(fèi)用開銷時(shí)，應(yīng)該將其劃分為研究期和學(xué)習(xí)階段，進(jìn)行成本費(fèi)用化，研發(fā)支出資本化的判斷理由也要進(jìn)行記錄，年度審計(jì)或者監(jiān)查時(shí)審查人員應(yīng)當(dāng)對(duì)資本化時(shí)點(diǎn)劃分的合理性進(jìn)行評(píng)價(jià)。也可以借助行業(yè)協(xié)會(huì)的力量，聯(lián)合行業(yè)專家研究制定一個(gè)合理的資本化劃分時(shí)點(diǎn)[4]。

4.2加強(qiáng)對(duì)研發(fā)信息的披露

加強(qiáng)研發(fā)項(xiàng)目的披露可能會(huì)造成企業(yè)商業(yè)機(jī)密泄露，對(duì)于有著多個(gè)研發(fā)項(xiàng)目的醫(yī)藥企業(yè)來說風(fēng)險(xiǎn)很大，但對(duì)于研發(fā)項(xiàng)目的披露仍是有必要的。醫(yī)藥企業(yè)可以在保護(hù)自身商業(yè)秘密的同時(shí)對(duì)研發(fā)支出相關(guān)情況在附注中予以披露，只對(duì)資本化劃分時(shí)點(diǎn)和劃分依據(jù)向公眾公開。研發(fā)新藥的失敗情況也應(yīng)予以說明，這在一定程度上也可以避免管理者操控利潤改善業(yè)績。

4.3 增設(shè)相應(yīng)會(huì)計(jì)科目

（1）在“管理費(fèi)用”中增設(shè)科目

按照國家有關(guān)規(guī)定，研發(fā)階段的相關(guān)耗費(fèi)在研究項(xiàng)目發(fā)生時(shí)應(yīng)當(dāng)直接計(jì)入當(dāng)期費(fèi)用，要想進(jìn)一步準(zhǔn)確知曉研發(fā)項(xiàng)目的有關(guān)費(fèi)用化金額，應(yīng)在管理費(fèi)用下重新增設(shè)"研發(fā)支出"二級(jí)科目，這樣企業(yè)利益直接相關(guān)者就能夠清晰地了解得到研發(fā)階段有關(guān)部門的支出金額。

（2）增設(shè)“研發(fā)支出減值準(zhǔn)備”科目

由于醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)的新藥品和技術(shù)研發(fā)時(shí)間長且具有復(fù)雜性，其他企業(yè)可能會(huì)在這個(gè)時(shí)間段內(nèi)將此種藥品和技術(shù)研發(fā)成功，或者這一時(shí)期市場對(duì)此種藥品和技術(shù)的需求下降，企業(yè)的研發(fā)項(xiàng)目的可收回金額也可能會(huì)遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于研發(fā)支出的賬面價(jià)值。應(yīng)增設(shè)“研發(fā)支出減值準(zhǔn)備”科目，在會(huì)計(jì)年度內(nèi)對(duì)研發(fā)支出進(jìn)行評(píng)估，看有無出現(xiàn)減值跡象。因?yàn)檠芯侩A段的有關(guān)支出應(yīng)當(dāng)按照規(guī)定費(fèi)用化，這部分費(fèi)用不應(yīng)抵減，而開發(fā)階段的耗費(fèi)是計(jì)入到無形資產(chǎn)成本中的，所以有減值現(xiàn)象的應(yīng)該抵減開發(fā)階段的有關(guān)支出。

5、研究結(jié)論

通過上述分析可以發(fā)現(xiàn)，研發(fā)支出處置政策會(huì)對(duì)企業(yè)盈利狀況有很大影響，為了對(duì)企業(yè)股東負(fù)責(zé)，應(yīng)當(dāng)在會(huì)計(jì)報(bào)表中披露研發(fā)支出相關(guān)處理政策和劃分依據(jù)且不能任意進(jìn)行變更。同時(shí)要求企業(yè)內(nèi)部對(duì)研發(fā)費(fèi)用和開銷支出情況進(jìn)行監(jiān)督，外部組織機(jī)構(gòu)和相關(guān)監(jiān)管部門也應(yīng)當(dāng)進(jìn)一步強(qiáng)化對(duì)此類支出的監(jiān)督和懲處。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則中對(duì)于研發(fā)費(fèi)用支出的處理要求需要進(jìn)一步細(xì)化和完善，如更加清晰地明確資本化時(shí)點(diǎn)劃分，增加相應(yīng)的會(huì)計(jì)科目，以此降低企業(yè)在研發(fā)費(fèi)用上操縱盈余的空間。

參考文獻(xiàn)

[1] 董圣潔，張復(fù)生.醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出會(huì)計(jì)處理的困境——以WX公司為例[J].中國集體經(jīng)濟(jì)，2022，（10）：157-159.

[2] 顏瑞雪.新會(huì)計(jì)準(zhǔn)則背景下醫(yī)藥企業(yè)研發(fā)支出資本化問題分析[J].投資與合作，2021，（9）：37-38.

[3] 王小軍.新形勢(shì)下生物醫(yī)藥研發(fā)支出資本化的合理性研究[J].財(cái)會(huì)學(xué)習(xí)，2019，（29）：98+100.

[4] 潘皓青.醫(yī)藥企業(yè)IPO前后研發(fā)支出會(huì)計(jì)處理探究[J].商業(yè)會(huì)計(jì)，2019（11）：57-59.

作者簡介：呂珂（1998—），女，漢，河南濮陽人，碩士研究生在讀，研究方向：財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)。