企業應收賬款風險管理研究

董家祺

摘要：隨著經濟全球化、貿易自由化的深入與發展，出口企業市場競爭日益激烈，越來越多的外貿企業在經營過程中采用賒銷這一模式，賒銷模式在為企業帶來機遇，增加企業競爭力的同時，也為外貿企業帶來了風險與挑戰，如何科學有效的管理應收賬款已經成為外貿企業亟待解決的問題。因此，本文就如何應對對外貿企業應收賬款風險管理的問題提出一套從識別風險到防范風險再到規避風險的有效措施。

關鍵詞：應收賬款風險管理;信用評級;應收賬款規模;防范與控制

中圖分類號：F275 文獻識別碼：A 文章編號：1001-828X（2019）016-0313-01

引言

應收賬款風險管理是企業內部控制的重要組成部分，而內控的好壞直接影響著企業的發展。科學的管理應收賬款能夠幫助企業降低壞賬風險，改善企業資金流，對企業的長期經營策略形成有利影響。

一、應收賬款對企業的影響

（一）應收賬款概念

應收賬款是指企業因銷售商品、提供勞務等經營活動，應向購貨單位或接受勞務單位收取的款項，實質是收款企業向付款企業提供的一種商業信用。賒銷即是信用銷售，買方與賣方簽訂購貨協議后，賣方先讓買方取走貨物，而買方按照協議在規定日期付款或分期付款形式付清貨款的過程。

（二）應收賬款的功能

1.增加企業銷售。應收賬款產生的直接原因是激烈的市場競爭，企業為了增加銷售額，擴大市場占有率，采用既提供產品又可以延期收款的方式來吸引客戶。信用銷售對客戶吸引力很大的原因是在資金匱乏的情況下，客戶希望通過賒欠方式得到需要的勞務和材料物資，并且不交付這部分貨款從而提高企業資金利用率;客戶還可以在這段時間內檢驗產品、服務質量是否合格，降低購貨風險。

2.有效減少存貨。如果企業生產的產品沒有銷售就會變成企業的存貨。應收賬款的流動性比存貨強，因為應收賬款更容易變現，當企業經營需要時還可以貼現，存貨的保存成本更高。

3.幫助企業開拓新市場。人們對于未知的新事物總是有潛在的恐懼感和不信任感，因此，新產品、新事物所需承擔的市場風險就較大，采用應收賬款的方式可以為購買者分擔部分風險，有利于開拓新市場。

（三）持有風險

1.壞賬風險增大。應收賬款在回收數額和回收期方面存在壞賬、呆賬風險。賬期內買方自身經營狀況，通貨膨脹等經濟宏觀因素存在很大的不確定性，這些因素都可能帶來壞賬風險。

2.經營成果失真。我國會計采用權責發生制，在銷售發生時確認收入，但對于應收賬款來說，在發出貨物的同時并未收取款項，企業當期也并未獲得資金流入，便會導致財務報表上虛增企業利潤。

3.增加成本。企業存在應收賬款會增加管理成本和機會成本。從企業賒銷前的調查到收到貨款時的處理再到后期壞賬準備的發生等都會產生相應的費用，例如調查費、負責人員的薪酬、賒銷產生后支付的催收費、壞賬損失等都增加了企業的管理成本。在應收賬款的賬期內，企業失去了將這部分資金作為他用的機會又增加了企業的機會成本。

（四）應收賬款管理目標及意義

應收賬款為企業帶來機遇的同時也帶來了成本與風險，因此如何權衡好二者的關系，實現應收賬款效益性與流動性的統一就是應收賬款管理的目標。

科學地管理應收賬款，能夠幫助企業降低壞賬風險，保證應收賬款實現的收益高于成本，對企業長期的經營策略形成有利影響。

二、應收賬款風險管理

（一）應收賬款風險產生的原因

主要有兩方面，分為企業外部因素和內部因素。外部因素：我國信用管理的法律環境建設不完善，社會信用意識普遍薄弱。一方面國內存在部分企業不珍惜自身信用的惡意拖欠行為;另一方面企業對外披露虛假財務信息，導致征信機構收集信息失真，不利于征信系統的完善。內部因素：企業自身缺乏風險意識，一味追求擴大銷售爭取訂單，盲目賒賬，導致應收賬款的日常管理跟不上龐大的賒銷數額，出現大量壞賬。

（二）應收賬款風險管理的措施

事前控制：做好客戶信用調查。對客戶的信用、償債能力、經營狀況、財務狀況和抵押情況等方面進行調查，評估客戶的信用等級。事中控制：完善應收賬款管理制度。企業應遵循謹慎性原則，設立壞賬準備備抵科目。企業還應及時與客戶對賬，對訂單、合同簽訂、重要信息確認等內容進行管理。事后控制：可以建立應收賬款催款小組，及時收回應收賬款，降低壞賬風險;借助外力轉移風險，企業可以采用應收賬款讓售和信用保險來緩解企業資金壓力。

三、客戶信用評級管理

1.要素分析法：要素分析法主要是企業設定相關的評估要素對客戶進行與要素有關方面的評估。這類方法的主要代表有“5C'要素分析法、“5W”要素分析法和駱駝評估體系。這三種要素分析法在操作方式和內容上都很相似，均是通過對上述表格中因素的衡量來確定客戶的資信情況，由于有些要素無法用確定的數據衡量，所以要素分析法較多依靠工作人員的主觀意識，評估結果的準確性較低。

2.財務比率綜合分析法：財務比率綜合分析法是將各項財務分析指標作為一個整體系統、綜合、全面對企業經營狀況和財務狀況進行剖析、解釋和評價。這類方法的典型代表有沃爾比重評分法和杜邦財務分析體系。