財務分析如何有效為企業經營決策提供參考的探討

摘要：當前時代，企業要想在競爭的浪潮中脫穎而出，就需要具備相應的核心競爭能力。通過在企業的管理中科學合理地運用財務分析的方法，我們可以有效地提升企業的生產管理水平，促進企業高效的發展，在很大程度上幫助企業提高經營管理的能力。通過對學術研究觀點以及內容進行整理，發現財務分析能提供可靠數據分析支持，對企業管理者有著較強的服務作用，補充完善財務分析內容和方法，并針對發現的問題提出解決的方法，以此來提高財務分析在企業經營決策中的重要性，提高企業管理的水平。

關鍵詞：財務分析;經營決策;參考;探討

中圖分類號：F279??文獻識別碼：A??文章編號：

2096-3157（2020）16-0054-02

一、企業經營決策中財務分析的重要性

1企業管理者策略的數據支持

為企業管理者提供必要的建議和數據支持是財務分析最為重要的作用。企業經營活動中離不開各種數據的交互使用，財務分析在所有經營活動中發揮著數據庫搜索引擎的作用，財務指標貫穿于企業經濟活動的方方面面。首先，盈利能力指標是企業在一段時間內獲利多少和對資源應用是否有效利用的衡量指標。同時，市場效率也是一個重要的關注點。通過對盈利能力指標的分析，了解企業當前的經營狀況和管理水平，并對管理者進行合理的績效考評，激發潛能、實現雙贏。其次，償債能力也是評價企業規避風險能力、經濟活動安全性及可持續發展的重要指標。通過對償債能力分析可以挖掘企業經營面臨的風險，事先做好預警，合理地規避風險。最后，進行現金流量分析，現金是企業的“生命線”，對現金流分析非常重要。能夠真實反映企業一定階段內的現金的流動過程，進行監控并制成信息的動態報表。該報表不僅能夠反映出企業日常經濟行為的是否合理，更能為企業投融資和資產結構的是否合理作出正確有效判斷。

2有助于找出企業生產經營的內在規律

因為在財務分析過程中企業重點在于對數據的整理及分析，與公司業務數據存在著直接必然的邏輯關系，所以，財務分析在企業生產經營的內在規律探索中起到很重要的作用。財務分析是運用企業的歷史數據對過去的經營狀況進行各項分析，包括縱向對比、同期比較和總結，并發現各個階段，各個會計年度之間的關系，反映出企業在過去經營中的市場占用額、營業收入、利潤總額等核心指標的規律性，通過計算和分析等方式對市場占有額、營業收入、成本、損耗、資金使用效率、存貨周轉率等進行深入探求，為企業未來的發展提供重要的參考。一般情況下，企業在運營管理中的經營方式都是依賴于過去的習慣和規律，所以，財務分析在企業生產經營中起到的作用不容忽視，不但有利于企業加強管理，規避風險，還有利于通過內在規律的分析和應對，來促進企業管理的轉型升級。

3有助于企業加強經營風險管控

企業生產經營中高收益伴隨著高風險，收益與風險并存，企業管理的重要之重就是加強風險管控和增強抗風險能力。財務分析就是在企業風險管控工作中提供數據支持、解決路徑和方法。企業財務人員通過對企業的資產結構、盈利能力和償債能力的分析，以定性和定量相結合的方法計算出企業整體的應對風險的能力，客戶和供應商的信用情況等，通過這種方式來加強資金和風險的管控，為管理層做出經營決策提供支持，保證企業的持續發展。總之，財務分析廣泛應用在企業經營決策中，為企業管理層的經營決策提供重要的參考依據。

二、財務分析中存在的不足

1企業的管理層對財務分析不重視

目前，大多企業對財務工作的認識就是收付款和做賬，沒有充分利用財務分析的結果來指導業務的發展。高層的管理決策者也不依賴財務分析結果做決策，甚至對財務報表及分析不聞不問，所以很多企業缺少完整的財務分析體系;企業的財務部門也僅有基本的人員配置，沒有設立專門的財務分析部門，更不會聘請有經驗的財務人員來擔任財務分析的工作，從制定財務分析的規范制度到安排財務分析的專業人員，都需要管理層的支持與幫助，需要其他相應部門配合完成，再根據管理層對經營決策的需要，定期或者不定期地舉行財務分析會議，確保財務分析內容及時地傳遞到管理層。

2財務報表數據本身及財務比較基礎數據的局限性問題

財務報表是企業會計系統的產物，受會計戰略和會計環境的影響，是以歷史數據報告資產，并不代表資產的變現價值或公允價值。按照會計的謹慎性原則，是預計損失卻不預計收益。年度會計報表無法反映長期潛力的財務信息。重要的表外信息無法體現在會計報表中，況且已經披露的會計信息有會計估計存在，沒有全面真實地準確計量。是否存在人為的異常關聯交易，有時無法得知是否存在虛假陳述或者錯報漏報等情況。

在進行比較分析時，選擇參照的比較基礎數據有可能是同行業的財務數據、本企業的歷史數據、預算的數據等。橫向比較時，有可能存在多種經營而行業歸屬不一致，沒有辦法找到合適的比較企業，或者習慣使用同行業中一流企業作為標桿，進行對標分析，容易使財務分析中的比較數據存在異常，而得不出實用的分析結果。趨勢分析時，根據本企業的歷史數據進行比較，如果企業經營環境發生了變化，或者企業戰略方向發生了更新，則以歷史的財務數據進行對比得出的結論將毫無意義。預算的不確定較大，實際的財務數據與預算相比，可能存在較大差異，有可能是執行中有問題，也可能是預算不合理。

3財務分析方法選擇的不足

財務分析的方法多種多樣，主要有趨勢分析法、比較分析法、因素分析法以及杜邦分析法等。每一種方法都有利有弊，企業需要結合自身特點來進行選擇。目前的財務分析大多采用靜態的數據，而缺少了動態數據的分析，企業的生產經營和財務活動是一個動態的過程，同樣的投入在不同時期的投入產出比是不同的，動態的數據分析有利于增強分析的預測性和精確性。

在許多企業中，財務分析方法的選擇上也比較單一，財務分析注重財務數據的分析，缺少外部和內部的非財務數據支持，簡單片面地分析歷史數據、比較的結果，會導致報表使用者無法對企業的經營活動進行準確地認知和推理，導致經營決策的失誤，而這種的現象會導致一種惡性的循環，對企業發展不利。尤其是當今市場變幻莫測，需要對政治、經濟、法律、社會、技術等因素的宏觀環境分析，也需要分析產品生命周期和五力模型等的產業環境分析，更離不開市場需求分析。對內部核心資源的分析和企業價值鏈的分析，也能反映企業經營業務的各種問題，充分使用SWOT分析能更全面地了解企業財務分析中的變動原因。

三、完善財務分析在企業經營決策中作用的對策

1提高管理層對財務分析工作的重視

企業的管理者是戰略目標的制定者與實施者，除了熟知企業的各項業務流程還要了解財務基本業務知識，更要充分認識財務分析在企業經營管理中存在的重大意義，認清財務分析的客觀事實，堅持使用科學的財務分析方法，發現企業經營中存在的風險和漏洞，并提出解決方案，及時修正經營道路上走的彎路，積極地監督完成財務分析制度的建設，并落實反饋執行情況，從企業戰略層面看財務分析結果，并對財務分析的結果進行績效考評。更能有利于管理層得出戰略決策，解決相應的經營問題。

財務管理人員要積極地做好財務分析工作，根據企業的業務模式，全方位了解企業各個業務模塊的流程;把控流程中的各個風險點，綜合分析企業外部和內部的相關信息，及時判斷對企業業務有影響的各種要素，不斷提高財務分析質量，并為企業經營活動提供強有力的支持。同時，在人員配置上，聘請有經驗、專業水平較高的財務人員來從事財務分析工作，以企業管理層的視角來看待財務分析工作中發現的問題，讓財務分析的作用最大化的發揮。

2建立科學完善的信息化財務分析評價體系

現在的企業，已經全面使用會計電算化系統。大多企業也已經全面上線管理信息系統，適度開放相應系統功能于非財務部門，提高參與數據來源的廣度和準確度，分析人員應充分利用這些軟件工具，隨時更新財務報表數據，及時進行財務分析，為企業管理者經營決策提供更實時有效的信息。

財務分析不僅僅是財務部單獨的工作，需要適當地擴大分析的外延，要建立起以財務部門為主導，涵蓋管理層、職能層、執行層等的分析評價體系。根據財務分析制度，落實到相應部門和崗位中，明確職責和考核要求，力爭全方位多角度地收集相關信息，使財務分析做到嚴謹、詳實、準確、完整。要建立定期或者不定期的分析制度，將財務分析報告信息第一時間傳遞到管理決策層和相應部門，在大數據時代能實現信息數據共享，才能更好地為企業經營決策提供幫助。

3提高決策者決策的科學性

管理者是企業目標的制定者、決策者，必須加強財務知識的學習，掌握基本的財務知識，從財務數據中挖掘潛力、降低成本、防范風險，增銷擴效;將財務工作做精做細，提高財務分析報告編制及時性，更有利于管理層工作質量的提高及工作目標的達成;通過對現金流量指標的分析，決策者能夠了解資金的動向及影響現金流的因素，預測企業未來現金流量以及資金需求的規劃，從而合理進行資金的調度，保證經營決策的正確性和資金的有效利用。

4合理完善財務分析方法和評價的關鍵指標

財務分析報告應立足于企業發展戰略、風險評估和競爭力等信息，為了能夠真實地反映企業的生產經營情況，提高財務數據分析的完整性和準確性，逐漸完善適合本企業的財務分析評價指標，將準確反映企業的盈利能力、營運能力、償債能力、成長能力中最合適的指標充分分解吸收理解。

引入凈資產收益率作為財務的重點指標，重視現金流量指標。引入非財務指標，增加非財務信息與企業經營決策的相關性。引入可持續發展的指標，增強企業的社會責任感、認同感和發展的可持續性。引入對企業外部環境的宏觀分析，做好綜合分析的評價，實現短期經濟效益與長期價值創造的統一。除了重視財務指標和非財務指標的評價分析外，也要注重定量指標和定性指標的相結合，注重動態分析和靜態分析的結合。只有選擇適合本企業的關鍵指標，才是有實際意義的、能為經營決策提供幫助的指標。

參考文獻：

[1]鐘能烽財務分析如何有效提升企業經營決策的探討[J].時代金融，2018，（11）：235+237

[2]黃芳論財務分析與經營決策的科學化[J].商業會計，2019，（8）：204～205

作者簡介：

伊霖宇，供職于烏魯木齊市中免免稅品有限責任公司。