金融支持對中小企業融資服務的作用分析

朱坤 王鵬程 趙卜玉 岳穎

摘 要：改革開放以來，我國經濟飛速發展、人民生活品質迅速提升，中小企業在促進經濟繁榮、擴充就業崗位等方面發揮著重要作用。中小企業有著資產少、數量多、分布廣等特點，不僅能夠推動科技創新，還能縮小貧富差距，促進區域經濟蓬勃發展和國家的繁榮昌盛。雖然中小企業具有獨特的優勢和特點，但仍然面臨著嚴峻的挑戰，融資難等問題突出。為了促進社會和諧發展，著力改善民生福祉，我國迫切需要解決中小企業融資難的困境。因此，本文從實際出發，剖析整體行業鏈中面臨的困境，深入探討中小企業融資困境的成因，并提出科學的解決辦法。

關鍵詞：金融支持；中小企業；融資服務；企業融資；作用分析

本文索引：朱坤，王鵬程，趙卜玉，等.<變量 2>[J].中國商論，2023（08）：-113.

中圖分類號：F276.3 文獻標識碼：A 文章編號：2096-0298（2023）04（b）--04

改革開放以來，伴隨經濟的飛速發展和市場經濟體制的改革創新，中小企業在我國經濟中有著重要的戰略地位，在所有企業中的占比高達95%之上，而中型和大型企業的比例相對較低，甚至只能達到0.1%～1%。相反，中小企業不僅是社會主義國民經濟蓬勃的重要支柱產業，還是帶動城市化的力量，為社會發展創造了大批機會。一是，促進經濟發展。中小企業群體在國民經濟中處于不可無視、不可替代的地位，特別是對于我國而言，我國經濟的快速發展離不開中小企業群體做出的突出貢獻。二是，填補市場的空缺。中小企業靈活性大，不論是小型的加工制造業還是基本的服務行業，都可以敏銳地捕捉到市場需求的變化，并根據最新市場需求改變策略、構建新方向，以補足市場空缺，且在大型企業無法突出其規模經濟優勢的領域，中小企業群體卻能自如發展。三是，增加就業機會。由于中小企業能夠彌補大型企業的市場空缺，相對來說，中小企業對員工要求相對較低，可以吸收大量的下崗員工。中小企業群體的不斷壯大，增加了就業崗位，有效緩解了就業難的壓力，成為穩定社會經濟協調發展的重要支柱力量。四是，激發中小企業群體銳意創新積極性。鑒于中小企業群體擁有特殊的科技革新實力，隨著社會經濟和科技的進步，中小企業群體的創新作用不斷突出，特別是在西方發達國家，這樣的實踐已經得到證實。與大型企業相比，中小企業群體技術革新效果力不斷增強，但獨立研發的投入資金缺乏。中小企業群體在國民經濟發展中扮演著重要角色，中小企業的快速發展，為我國基層就業新增了近九成的就業崗位，在研發創新上新增產品超過80%。但是，由于我國推行的相關政策更加細致化，國家加強了對宏觀經濟的調控，融資機構緊縮，金融機構面臨投資難的現實，政府面臨著資金鏈斷裂和崩潰的風險。因此，我國應高度重視中小企業的發展，并加強對中小企業的支持。

1 我國中小企業融資難題

1.1 問題

中小企業在社會經濟發展中占據著重要地位，不但能夠為經濟社會創造大量勞動力，而且可以緩解大量閑置人員的求職難題，對經濟社會進步起著重要作用[1]，大多數處于初創階段，是經濟社會進步的中堅力量。中小企業大多從事原始業務，聚集在三次制造業，但由于抗風險意識較弱、區域發展不均衡，加上財務數據不精確、不現實、營銷觀念滯后、治理不清晰及任人唯親的情況突出，其很難吸納和留住優質的人才。中小企業規模較小、信譽較低，曝光度不夠、信息交流有障礙，且大多中小企業資金需求較多，但實際資金變現率較低，融資成本不斷攀升，增加了市場資金投資的成本，中小企業群體投資的隱性成本隨之提高[2]，直接融資比重也相應降低，進而加重了資金緊張的沖突，造成資金鏈短缺。非正規金融機構的資本支持較少，大多是民間借貸和典當融資，這些機構的資本使用具有一定的風險性，而“短、小、頻、急”的特點也使這種情況更加明顯。此外，擔保機制也不夠完善[3]。

1.2 成因

改革開放以來，國家推出了一系列優惠政策，但主要受眾是國營的中大型企業，因而迫使非國有企業不能享受同等待遇，特別是以中小企業群體為主體的非國有企業，經營、融資、發展環境處于不利地位，嚴重擠壓了中小企業的生存發展空間[4]。政策的推行，原本旨在減免我國二十二項行政管理征收，但是這些政策的受眾面窄和實用價值不足，傾向產品質量較好的中型企業，而金融機構由于沒有地方性，對中小企業群體扶持效果不突出。因此，政策法規的可行性應加強，以最大程度地協助金融機構走出困局。例如，中小企業中傳統的勞動密集型行業占大多數，技術含量低、產業門檻低、經歷風險弱，由于各中小企業主要責任人的個人資源稟賦、人生閱歷、政治身份等不同，絕大部分中小企業資源配置出現嚴重失衡的現象。究其根本是大多數中小企業屬于相對落后且對高新技術要求門檻低的傳統產業及勞動密集型產業，導致中小企業群體的產品附加值低，且需要投入較高的成本，整體利潤水平低，因此負債率高。中小企業群體整體規模較小，企業技術和設備陳舊，技術創新實力有限，員工學歷較低，資本投入局限，且中小企業更新迭代快，因此支撐性差的弊端日益凸顯，部分金融機構不支持或限制中小企業群體的貸款業務。

大多數中小企業在內部管理和組織結構上存在較多問題，譬如中小企業專制治理、企業股權結構單一、在企業規劃上沒有長期的目標愿景、任人唯親的任命模式等，這些問題在企業建設初期難以被發現，但隨著公司不斷發展壯大、效益不斷積累，成長迅速，其弊端性日益凸顯，這是融資機構對中小企業進行投資必須考慮的問題。同時，還面臨著多種問題，包括經營管理不規范、財政管理體系不健全，從業人員整體素質不高，信用評級低且貸款體系不健全、不對稱。此外，中小企業群體融資體系不完善，國家對相關金融機構的監管機制不健全，加之金融機構自身組織架構也不健全，商業銀行的信貸服務仍然傾向大中型企業，而小型金融機構的發展相對落后。加之，中小企業群體對法律與誠信理念的認知不足，對企業中長期規劃和未來發展導向沒有相對清晰的概念，中小企業群體逃避銀行債務的現象屢見不鮮。人為操縱財務利潤的現象頻繁出現，導致財務信息失真，中小企業群體的信息透明度降低，財務出現較為嚴重的損失，最終導致中小企業聲譽受損，整體形象弱化。信用體系建設正在迅速發展，但仍有許多創新空間，征信服務有待提升，建議大力支持中小企業融資，并提供更多金融支持。

2 擴大中小企業融資金融支持的建議

2.1 企業自身完善

中小企業在成長初期需要構建獨特的管理體系，以提升運營水平[5]。金融機構對中小企業放款審查有相應的要求，一是中小企業應加強自身建設，積極解決存在的問題，以保證經濟發展順利進行。對于提高中小企業的競爭性，國家需要制定和健全現代企業管理政策和規章，確立科學合理的標準，并加強中小企業的財務管理。同時，提高企業的經營生產能力，增強產品的創新能力，以便更好地吸引客戶。二是中小企業應加強財務管理，以提高經營規模和效率[6]。這些企業通常擁有較少的員工，并采用“家族式”管理方式，可以避免制度混亂和管理局限性。通過信息化可以真正保障企業的財務信息，最大程度地提高資金使用效率，為未來企業更好地發展奠定堅實的基礎。三是強化信用意識，明確產權關系，將信用評估融入企業文化，不斷完善企業內部治理，最大程度地提高貸款的吸引力和可攜帶性。管理者要問心無愧，積極與一家或多家商業銀行建立長期健康的合作關系，為進一步的融資活動打下堅實的基礎[7]。通過建立基礎賬戶進行財務支付，強化商業銀行的監管，增加貸款額度，杜絕不好的信用記錄，建立誠信企業，強化無形資產創建，并將守信觀念貫徹企業的各個部門和環節。四是為了滿足中小企業的可持續發展，我國必須利用各種投資途徑，進一步提高資金周轉率和有效性，以減少投資難的現象。首要任務是通過不斷拓寬企業內部融資渠道，加強企業內部對現金流的控制，采用極具實質性平衡留存收益的方法，運用核算金額進行稅收籌劃，有效運用資金資產，不斷加強資金管理，加快融資資金變現，提升應收賬款和融資水平。重點投資應收賬款和預購賬款，增加企業內部流動資金，改善企業財務狀況。

企業應利用外部融資途徑，提升經營管理水平，提高信用能力，積極探索新的擔保融資方式，合理運用個人無限連帶責任擔保和連帶保證貸款，獲取更多融資機會。通過創新動產抵押擔保形式，形成資金租賃、應收賬款抵押貸款、存貨融資、知識產權抵押貸款、典當行投融資多種投融資方式。吸收私募股權投資和風險投資，并設立中小企業發展基金，以實現直接投融資[8]。

2.2 政府政策支持

政府應加強對金融機構的支持。從商業銀行信貸統計來看，金融機構的信用數量逐年增加，但依然出現投資難的現象，這能夠真切地反映出宏觀經濟形勢，也能凸顯中小企業融資難的現狀，導致中小企業只能選擇相對高額的利息尋求金融機構貸款，以維持企業日常運作。為了解決中小企業融資難的問題，我國應該遵循國家統一標準，確保金融服務的規范性。政府部門應緊密結合中小企業現狀，對其融資提供財政支持，通過深入分析先進經驗理論，緊密結合企業未來規劃的新要求、新特點，不斷完善企業財務管理計劃，合理設立企業內部專項資金，強化政策落地執行，以減輕中小企業在資金上的負擔。加強信用保障管理機制建設，穩定中小企業發展需要，共同抵御經營風險。

從整體來看，為了實現中小企業的可持續發展，政府應設置信貸風險補償基金，打開融資通道，并完善相關法律法規，保證中小企業群體在尋求資金支持的過程中做到有法可依、有章可循。因此，要較好地引導中小企業群體向正向投資方向發展，這樣既能保護投資者的投資權益，又能推動中小企業群體向積極健康的方向發展，還能高效地抑制洗錢、金融欺詐等行為，同時設置民間銀行，以確保企業的安全和穩定發展。為了鼓勵中小企業發展，政府應加強扶持力度，健全中小企業服務網絡，增加所得稅起征點，實施小微金融服務優惠措施，降低經營稅等。此外，為平衡中小企業發展，國家應更加重視中小企業融資問題，設立相關部門對其進行管理，為中小企業正向發展制定相適應的配套措施。為了促進產業結構優化，加大新興特色中小企業發展力度，國家實施了多項金融政策，以滿足其當前發展需要，但中小企業在實際落實過程中仍面臨諸多挑戰，資金支持的影響并不顯著。由于中小企業數量眾多，僅依靠部分金融機構的服務遠遠不夠，為滿足中小企業長足發展，亟需以科學的發展觀建立專業的中小金融機構，確定合理的信貸利率，并制定相應的政策措施和風險評估機制，加強資金支持，以促進中小企業的蓬勃發展。

為了更好地服務中小企業，國家應進一步完善財稅優惠政策。我國應設立信貸豁免和重組機制，以便在資本無法流動的情況下，使中小企業能夠根據自身情況設立資本審核制度，并加強銀行對中小企業的審查能力。在對中小企業合理放松政策的前提下，以求更好地評定中小企業的信貸利率，采取減免稅或改組的方式，同時改進不良信貸或惡性拖欠的現象，建立小微企業股權融資平臺，加強銀行間互聯互通，改善中小企業資金流動方式，解決中小企業融資難問題。國家應構建一個完整的融資擔保系統，以確保資金補償機制的有效實施，擔負相應的保障責任，并加快保險機制的發展和完善。加強信用擔保機構建設，積極與各金融銀行建立良好的關系，加強基層人才隊伍培養，確保人才隊伍的專業性和科學性。為了支持中小企業發展，創建設立相關機構，與高等院校、研究機構和商會建立長期的合作關系。在財務咨詢、稅收籌劃、擔保貸款等相關方面給予大力支持，通過合理的政策提高金融機構信息化實施效率。積極發展微型金融，在當前的經濟發展道路上，地方性法人應積極推動企業融資建設[9]。為了實現這一目標，政府部門應指導村鎮商業銀行進一步提高覆蓋率，減少中小金融機構的信貸審批程序，向著普惠投資的方向發展。為了更好地支持中小企業發展，還應加強對區域性、政策性銀行的監管和支持，加快中小商業銀行進一步發展，完善信用擔保公司的財務補償機制，加快建立健全征信體系。構建完整的網絡金融征信體系，推動信息數據共享，完善網絡金融融資市場環境，以期建設更好、更健康的融資環境。

2.3 銀行信貸支持

強化銀企交流協作。當前階段，商業銀行貸款是中小企業獲得投資最簡便的方式，更是破解投資難的關鍵[10]。然而，商業銀行需充分考慮風險因素。在獲得中小企業信貸評級時，金融機構需進行信用評價，全面評估中小企業的具體實力，厘清其真實且具體的財務狀況，仔細清查有無財務造假方面的問題。在瞬息萬變的市場信息下，為提升客戶體驗感，中小企業應加大宣傳力度，保證信息的公開透明，完善機制加速系統更新，并對工作人員進行系統培訓，提高其專業度，為今后的投資發展打下堅實的基礎。另外，還需出臺合理的審批程序，提高審批效率，并結合實際狀況，積極配合中小企業發展特色，在合法合規的前提下為中小企業亮綠燈，降低風險、把握力度。對于實力較高的中小企業，為了提高貸款率，更好地滿足短期、頻繁和緊急的需求，可實施“限時辦結制”制度[11]。商業銀行應積極創新發展中小企業金融產品，以適應當地社會發展的需要，合理制定不同類型的貸款形式，承擔自身義務和責任。在如今的大環境下，有四種擔保方式比較常見，分別是房地產支持、股票抵質押保證、擔保公司貸款、應收賬款保證，都需在國家經濟部門或銀保監會的督促下有效實施，以確保中小企業的金融服務得到有效的支持和保障。加快小微企業貸款的審批流程，提高小微企業貸款的效率和質量。中小企業在處理投資時，需先改革財務風險評估制度，降低財務報表試錯度，還應完善管理機制，確保工作順利執行、信息高度流通，可以降低投資經營風險，從而更好地滿足企業的發展需求。銀行應大力支持誠實守信的企業，放寬入門標準，加強對其內部經營機制和財務制度的完善，以促進其發展壯大。金融機構應采取相關措施支持中小企業的成長，包括提供貸款展期、延期或減免利息。同時，應改革風險評估制度、完善風險評估對中小企業的服務機制，為中小企業長遠穩定向好發展提供持久的動能。此外，銀行應根據互聯網和中小企業所能承擔的經營風險，制定適合企業業務開展和需求的風控制度。

3 結語

隨著經濟的飛速發展和市場經濟體制的改革創新，企業需要承擔的責任、履行的義務、爭取的權益都要逐漸清晰。政府部門要改變固有的思維模式，全力支持中小企業群體高質量發展，壯大其力量，不僅能促進我國經濟的繁榮發展，發揮中小企業群體特殊的中堅力量，還能填補市場空缺，凸顯中小企業群體的靈活性和針對市場做出快速調整的優勢。同時，能增加就業機會，特別是人口集聚地區和城鎮化建設地區，為地方創造更多就業，加速城鎮化的進程。更重要的是，能夠通過中小企業群體獨特的技術創新能力，激發市場的創新活力，促進企業向上發展，且由于中小企業獨特的優勢，有著更加有效的技術創新驅動機制，還能降低技術創新的成本。如今，中小企業群體面臨著融資渠道單一、資金匱乏的窘迫，最緊迫的原因是中小企業群體自身的核心競爭力低、關鍵技術落后、科技創新能力不足，導致其發展困難。企業內部治理結構、治理能力問題突出，以及企業管理相較混亂、財務管理不規范，導致大多數中小企業群體信用不佳，企業整體形象受到損壞，企業信譽受到影響，從而出現中小企業群體“抵押難、擔保難”的問題，中小企業群體無法得到商業性金融機構的關注。另外，金融系統不完善、政策法律不健全，無法適應我國的投融資要求。所以，需完善中小企業群體管理體系，提高整體人員素質，加快產品迭代速度，培養企業創造力，全方位完善貸款流程，加強法律法規建設，加強教育與宣傳，養成誠信之風，在耳濡目染中切實解決企業融資難的問題，助力中小企業發展壯大，推動國家經濟的繁榮發展。

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