基于財務集約化的國家電網公司資金集中管理中的問題分析與優化研究

孫婷

摘 要：作為央企的國家電網公司，其電力業務對于國民經濟的發展具有顯著影響作用。國家電網公司響應國資委號召，實施以“六統一、五集中”為核心的財務集約化管理模式。該文通過分析財務集約化背景下，國家電網公司的資金管理案例，探究國家電網公司的“現金池”管理模式的選取標準、保障機制以及實施難點，為資金的集中管理提出優化建議。

關鍵詞：國家電網公司 財務集約化 資金集中管理 “現金池”模式

中圖分類號：F426 文獻標識碼：A 文章編號：1672-3791（2015）07（c）-0123-02

近年來，我國的企業集團為了提高財務效率，逐漸加強了集團或企業的財務集約化管理嘗試。隨著會計電算化的基本實現，企業的財務管理工作逐步走向財務的信息化管理階段。電力企業是資金和技術都高度密集的大型企業，提高電力企業的財務管理能力，實現企業的可持續發展是電力企業未來發展中的重要思考問題。作為央企的國家電網公司為響應國資委號召，自2009年起，實施會計的集中核算、資本的集中運作、資金的集中管理、風險的在線監控和預算集中調控的財務集約化管理。國家電網公司成功實施財務集約化管理，首先要明晰并解決“現金池”實施中存在的問題，以實現資金的有效集中管理。

1 資金集中管理的相關理論

隨著市場競爭的加劇，企業除了通過擴大規模來增強競爭優勢外，還可以通過企業的整合和并購等措施來調整企業結構，因此，形成了以資金為鏈接紐帶的各種企業集團。資金集中管理是企業集團財務管理的必然選擇。狹義的資金集中管理是對集團中的各個成員的機構現金進行集中的管理與控制；而廣義的資金集中管理除了現金管理外，還包括資金的投融資管理等。

1.1 資金集中管理的原則

在實施資金的集中管理時，應該注意以下幾點問題：（1）協調性原則。資金集中管理的重點是將各成員結構的閑置資金進行統一調度，以提升資金的整體使用效率。資金的統一調度要主要以下幾方面的協調性：不同部門與產品服務間的資金配置協調性、總部與各成員機構的資金配置協調性、各成員機構之間的資金配置協調性等。（2）集中的適度性原則。實施資金的集中管理，集團將各成員機構的限制資金進行統一管理。但資金集中管理還需要適當放權來調動成員機構的積極性。（3）權變性原則。集團在實施資金集中管理時，需關注戰略目標穩定性和內部、外部環境的變化。集團適當放權給成員機構，以提高其積極性，實現整體的戰略目標。（4）成本效益原則。資金集中管理的實施需要投入運作成本、調整成本、設置成本、宣傳成本等，應考慮資金集中管理的成本效益問題。（5）充分性原則。集團的成員機構多，在進行資金集中管理時，需充分集中閑置資金，以實現集團整體的戰略目標。

1.2 資金集中管理的條件

進行資金的集中管理需滿足以下幾個條件：母公司具有對子公司控股權；母公司與子公司之間高度的信息化；采用統一的財務會計制度；完善協調機制；從母公司層面控制資金的風險。

1.3 資金集中管理的階段劃分

集團公司的資金集中管理主要分三個階段進行，分別是監督控制階段、松散控制階段、緊密控制階段[3]。在監督控制階段，集團公司的各成員機構具有較大的自主權，是由資金非集中管理向集中管理的過渡階段；松散控制階段，母公司對各子公司的支出比較寬松、收入嚴格把關，資金集中管理進入穩定狀態；緊密控制階段，母公司對子公司的收入與支出都進行嚴格把關，資金的集中管理進入高效階段。

2 國家電網公司的資金集中管理

國家電網公司是目前國內最大的電力企業集團。國家電網公司堅持一人為本、忠誠服務企業和奉獻社會的宗旨，其企業的管理理念較為先進。國家電網包括直屬單位和網省公司兩部分。網省公司分為國家電網華北分部、東北分部、華中分部、西北分部、華東分部五個分部。國家電網公司的直屬單位有國家電網公司運行分公司、山東魯能集團有限公司、中國電力科學研究院、國網能源研究院、平高集團有限公司等29家企業。

2.1 財務集約化管理思路

國家電網公司通過構建統一高效的人力、財力、物力的集約化管理系統，來增強國家電網的財務管理能力，提高公司內部的運營效果。國家電網實施財務的集約化管理，大力推進資金集中管理、會計集中核算、預算集約調控、資本集中運作、風險在線監控這五種財務管理方式，以提高國家電網的整體財務管理水平。

2.2 財務集約化管理的核心思想

財務的集約化管理核心思想可歸納為“四化”，即標準化、信息化、集成化、集中化。信息化就是形成以國家電網總部為主導的，以軟件信息作為載體，建立企業財務發展的一體化財務應用平臺；集成化即財務和業務的橫向集成；集中化指的是管理和資源的縱向集中；標準化即實現國家電網總部主導的，統一信息標準、統一會計政策、統一會計科目、統一業務流程、統一成本標準、統一組織體系的管理標準。

2.3 財務集約化管理的內容

財務的集約化管理主要內容是“五集中”和“六統一”?！拔寮小敝傅氖琴Y金的集中管理、會計的集中核算、風險的在線監控、預算的集約調控、資本的集中運作。而“六統一”指的是統一的組織體系、統一的會計政策、統一的信息標準、統一的會計科目、統一的成本標準、統一的業務流程。

2.4 國家電網的財務集約化管理框架

國家電網的財務集約化管理主要是以總部為中心，實施資金的統一管理與配置，中國電力財務公司作為資金集中管理的平臺，復雜資金的結算，采取“現金池”模式統一集中管控資金，在保證資金安全和控制資金風險的前提下，最大化的發揮資金的規模效應。

國家電網公司實施財務的集約化管理時，主要采用“現金池”模式。其資金的集中管理包含如下內容：（1）資金的全面集中方面?？赏ㄟ^調整資金的管理體制，提高運作效率；構建“現金池”以完善中國電力財務公司的服務結算職能；優化歸集方式；強化資金賬戶的管控。（2）在融資的統一管控方面。加強資金的統一運作；加強融資集中管理；加強融資的戰略合作。（3）支出的統一審批方面。發揮信息技術平臺的優勢，大額資金審批由地市公司申請，網省公司進行統一的審批。地市公司賬戶嚴格控制支出范圍，實行“零余額”管理。

3 國家電網的“現金池”管理模式

（1）明確賬戶的開立規則和資金的歸集路徑。在對國家電網公司的賬戶開立和資金歸集實施時，對公司總部、獨立單位、不同層級的分公司采取不同的方式。對于國家電網總部，中國電力財務公司在網省公司和公司總部建立銀行賬戶，實行資金池的一級賬戶；對于國家電網的各層次的分公司，網省公司在中國電力財務分公司設立一個結算賬戶，在四大國有銀行設立一個基本結算賬戶，掛接資金池二級賬戶；獨立單位在合作銀行開設一個基本結算賬戶，掛接公司的現金池二級賬戶。（2）推進集中支付。資金的集中支付具體分為收支的統一預算和支出的分級支付。（3）深化融資計劃的管理。融資管理是資金集中管理的“現金池”模式的重要內容。融資計劃管理包含兩方面的內容，即強化融資資源統籌的安排；加強成員機構的融資計劃考核和審批。（4）推進統一的結算。國家電網公司推出的統一結算包含建立中電財的內部開戶單位資金清算平臺；建立統一的階段體系。（5）創新融資方式。創新融資方式包括以下三方面內容，即優化企業的融資結構；拓寬企業的融資渠道；挖掘企業的融資潛力。

4 結語

該文以國家電網公司作為研究對象，探討資金的集中管理的“現金池”模式，國家電網公司的財務集約化管理包含“五集中”和“六統一”。為國家電網公司在實施資金集中管理中提供有益的借鑒價值。

參考文獻

[1] 陳澤明，徐華.資金集中管理的層次與策略[J].企業改革與管理，2006（1）：11-12.

[2] 孫靜序.集團公司資金集中管理研究[M].北京：中國經濟出版社.

[3] 王玲.集團公司資金集中管理模式探析[J].財會月刊，2004（24）：21-22.