試析工商部門對P2P平臺的監管

劉麥林　高小全　王強

摘 要：近期，天水市工商部門接到有關“P2P平臺貸款”的群眾舉報不斷增多。放眼全國，？P2P平臺風險事件頻發，參與其中的投資者“被套”的新聞不時見諸報端，已成為當前社會各界關注的一個熱點問題，也是政府及有關部門面臨的一個重要監管課題。本文擬從P2P的認識分析入手，結合國家有關法律法規和政策，就工商部門如何履行P2P平臺監管談一些看法。

關鍵詞：工商部門；P2P系統；融資模式

1 什么是P2P

百度百科，P2P是“peer-to-peer”的縮寫，peer在英語里 有“同事”和“伙伴”等意義。P2P可理解為“伙伴對伙伴”的意思，或稱為對等聯網。隨著互聯網的發展，P2P借貸自？2005年以網絡平臺方式在英美等發達國家發展并逐步成熟，它是一種將小額度的資金聚集起來借貸給有資金需求人群的一種民間小額借貸行為。可見，P2P網絡借貸是個人通過第三方平臺（P2P公司）向其他人提供小額借貸的融資模式；P2P平臺作為媒介將有閑置資金的客戶和有資金需求的客戶銜接起來，實現資金資源優化配置；在資金供需雙方交易過程中，P2P平臺收取一定費用。

2 國家法規政策與P2P

根據2015年7月，人民銀行、國家工商總局等十部委《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》（以下稱《指導意見》），將P2P平臺理財定義為“P2P網絡借貸”，是互聯網金融的一種形式；《指導意見》同時明確，互聯網金融本質仍屬于金融，沒有改變金融風險的隱蔽性、傳染性、廣泛性和突發性。

2015年1月20日，中國銀監會啟動監管組織架構的重大改革，其中普惠金融工作部的職責之一是網貸監管；鑒于互聯網金融監管的復雜性，《指導意見》也明確了“一行三會”、工信、工商、公安、網信辦等各個部委的監管職責。

3 P2P平臺發展現狀

3.1 近年來，P2P呈爆發式增長。

由于國家簡政放權、商事制度便利化改革的深入推進，極大激活了市場活力，市場上投融資需求旺盛，傳統銀行服務無法有效滿足人們的資金需求，P2P網絡借貸以其快捷便利的優勢，短時間在國內獲得爆發式增長。目前，P2P平臺公司眾多，且呈持續增長態勢。據《中國經濟報告》（2015年第5期）雜志刊載，“截至2014年11月，國內P2P平臺數量從2012年的200家大幅增長到1540家，P2P平臺總貸款余額也從2012年的56億元增長到896億元。” “網貸之家”預計，“2015年中國P2P平臺將猛增超過4000家，行業將逐漸邁入競爭分化期。”

3.2 銀行等紛紛進駐P2P領域。

據《信息時報》報道，“相較于P2P行業近20%的平均收益率來講，銀行P2P產品的預期年化利率大約在5.5%-10.5%之間，并不具備收益率優勢”。然而，銀行P2P平臺以其專業的信貸背景和良好的信用保障，成了P2P行業中的“新寵”。從銀行進駐P2P行業的模式來看，主要分為三種。

一種是銀行自建P2P平臺，如招商銀行的“小企業e家”；

第二種是由子公司投資入股新建獨立的P2P公司，如“開鑫貸”就是由國開行子公司國開金融和江蘇金農股份有限公司共同出資設立的P2P平臺；

第三種是銀行所在集團設立的獨立P2P平臺，如平安集團旗下“陸金所”。P2P的發展已呈現行業深度洗牌、大平臺優勢凸現趨勢。

3.3 P2P平臺存在較大風險。

P2P平臺的風險主要體現在其收益率的大幅下降和問題平臺數量的大幅增多。《中國經濟報告》雜志刊載數據顯示，“2014年P2P利率從1月份的19.8%起伏式下降到當年10月份的16.5%；P2P問題平臺數量從2012年的16家增加到2014年11月的275家，其占比從8%增長到17.86%。P2P平臺借款人逾期、展期、資金鏈斷裂、老板“跑路”等事件新聞頻發；有的P2P平臺打著互聯網金融的幌子從事不法活動，令行業監管迫在眉睫。據“網貸之家”網站統計，“北京P2P平臺里外貸待收本息共計9.34億元，山東平臺呱呱貸、上咸BANK待收金額分別達5272.9萬元、1.56億元，湖南安宜貸待收金額達2885.7萬元”。還有的P2P平臺打著理財的幌子從事非法吸收公眾存款、非法集資和高利貸等違法行為。

4 工商部門如何加強P2P平臺的監管

根據人民銀行等十部委《關于促進互聯網金融健康發展的指導意見》，P2P平臺（P2P網絡借貸）作為金融業務，其監管主體和牽頭治理部門為金融銀監部門。工商部門作為市場監管的主力軍，根據《指導意見》，以職履責，主要對P2P平臺公司涉嫌虛假宣傳、企業登記住所與實際經營場所不一致等不法行為進行整治。尤其針對 “吸引眼球”，使用“排名第一”、“回報率最高”“絕無風險”等P2P平臺發布的涉嫌違反《廣告法》的違法廣告進行查處。對登記住所與實際經營場所不一致的企業，按照《公司法》等相關法律法規要求責令整改。同時，使用預警教育、行政約談等手段推進行政指導工作。配合其他部門建立信息共享、數據交換機制，對涉嫌違法的P2P公司進行重點監控和監管，通過發揮部門優勢進行違法案件協查，提高執法效能，強化執法權威，形成震懾力。