我國P2P網貸平臺風險控制研究—基于內部控制視角

陳芫青

摘 要：近幾年來，隨著我國互聯網視野的不斷發展與民間資金借貸需求的不斷上升，P2P網貸平臺的發展勢頭一路向上。但頻頻發生的P2P網貸平臺跑路倒閉、私設資金池涉嫌詐騙以及投資失敗導致投資者提現困難等惡性事件也令投資者對P2P網貸平臺充滿擔憂，因此，控制我國網貸平臺的風險是亟待解決的問題。文章結合國內外P2P平臺的發展現狀，創新性地提出以平臺自身的內部控制為視角，提出針對我國P2P網貸平臺的風險控制對策，旨在推進我國P2P網貸健康發展。

關鍵詞：P2P網貸；內部控制；風險成因；風控對策

基金項目：安徽財經大學國家級大學生創新創業訓練計劃項目（創新項目），項目編號：201610378357

1 國內外P2P網貸平臺概述

（一）P2P的相關概念以及經營類型

P2P是Peer一to一Peer的縮寫，是指通過網絡對等節點之間直接交換來共享計算機資源和服務的新技術，是出資人通過第三方平臺將資金貸給有借款需求一方的網絡借貸模式。[1]其隨著互聯網技術的發展和普及而逐步登上歷史舞臺。

2005年3月，世界上第一個人人貸平臺Zopa在英國倫敦成立，隨后，P2P網貸平臺的借貸模式以及范圍被不斷創新與擴大，如美國的Prosper.Lending Club和公益性平臺Kiva，日本的Aqush都是P2P網貸平臺中的翹楚。相比于歐美、日本等經濟發達國家國家，我國的P2P發展較晚，直到2007年，拍拍貸首次將P2P這個新型的互聯網金融模式進入國內市場之后，一部分投資人在通過了解其基本運營模式的基礎上陸續開始嘗試開辦P2P網絡借貸平臺。在我國，發展較好的網貸平臺有“宜人貸”、“拍拍貸”等平臺。

縱觀國內外的P2P平臺的經營模式，大多都是同中存異，不外乎有如下幾種：

（二）我國P2P平臺發展現狀

1、我國P2P平臺數量、累計成交量猛增

2016年對于P2P網貸行業而言，是重要的一年，隨著針對網絡借貸的重磅監管文件的陸續出臺，更加確立了P2P網貸平臺的合法地位也讓人們看到了發展的曙光。據統計，截止到2016年末，運營的平臺數已達到2448家，全年累計成交量為20638.72億元，比2015年全年累計成交量增長了110%。在人數方面，2016年網貸行業投資人數與借款人數分別約為1375萬人和876萬人，較2015年分別增加134.64%和207.37%，網貸行業人氣增長幅度仍然較大。從類型數據來看，更呈現出“風投系”“民營系”“上市公司系”“銀行系”“國資系”等“百花齊放”的局面。

2.我國P2P網貸平臺問題頻發

2016年，我國P2P網貸平臺曝出的負面新聞頻發，相較于2015年的917家問題平臺，2016年問題平臺增長了24.53%，增速雖有下降，但問題數量持續上升，到2016年12月份為止已經有共計3429臺問題平臺停業。據相關資料顯示，在關于我國P2P平臺的負面輿情主要集中于中“提現困難”、“跑路、“逾期”、“失聯”等情況上。其中，“提現困難”出現的頻率最高，竟達到了32.9%，“跑路”一詞也達到20%以上。由此可見，我國的P2P平臺的提現困難或者無法體現等問題時常困擾著投資者，將整個P2P網貸行業鬧得烏煙瘴氣，將其推向了社會輿論的風口浪尖。

2 我國P2P平臺主要風險分析

我國P2P網貸平臺面臨的最主要的風險就是信用風險，其是指客戶或者交易對手違約或者信用等級下降，給投資人帶來經濟損失從而危及自身經營的風險。

（一）信用風險

1、個人（借款人）信用風險

個人信用風險主要是針對借款人未能履行合同，無法按期償還本金和利息而給P2P 平臺及投資人經濟利益帶來損失的風險。縱觀我國P2P行業發展的原因，一部分是隨著互聯網的快速發展，另一部分主要是由于我國民間借貸需求的不斷增長，一般資信狀況良好，有抵押物、具備還款能力的企業或者個人才能到銀行貸到款，而那些急需資金周轉的初創企業或者中小企業以及有資金需求但無法從銀行貸款的個人仍是資金需求缺口的主力軍，而P2P平臺的借貸條件較少，門檻較低，審核時間較短，于是企業和個人紛紛轉向P2P網貸平臺借錢。但是由于借款人自身原因使借款不能按期償還，就造成了借款人個人的信用風險。

盡管 P2P 網貸平臺都對借款人提供的個人信用做甄別，防范信用風險，但是借款人的信用好壞都是借款人自證，真偽難辨，平臺做信用評價就有可能偏差。此外，一方面，由于我國的銀行征信系統的相關數據并沒有實現共享，也沒有具備統一標準的信用衡量標準，這給P2P平臺的信用評價帶來了困難。在另一方面，有的P2P平臺為了節省人力物力成本，并沒有聘請專業人員進行自身平臺對于借款企業或者個人的信用評價體系，這就使借款人的信用真實性和全面性打了折扣，影響到發放貸款的質量。至于借款人的借款用途，平臺也不好控制，更增加了借款人逾期不還或者少還貸款的可能性。一旦發生借款人逾期還不上貸款的情況，特別是數額太大，作為提供擔保的平臺中介的資金鏈斷了，還不上投資人的本金和利息，投資人的資金安全就成了大問題。[2]

2、P2P 網貸平臺信用風險

因為是網貸平臺對借款人的信用做了擔保，到期保本付息，投資人才相信并愿意把自己的錢借給借款人。網貸平臺作為信用擔保人，就形成了契約關系，若是借款人不能按期償還本金和利息，那么平臺有責任代為償還。此外，為了吸引平臺用戶，P2P平臺的利率均高于銀行利率，因此高利率更加大了平臺的還款壓力，久而久之，網貸平臺資金鏈斷開，就不能兌現墊付等承諾。不乏出現的平臺倒閉、跑路等負面事件都是平臺信用風險的代表。P2P 網貸平臺要生存和發展，維護自身形象，首先要控制好信用風險。

（二）、法律風險

法律風險在不同的行業中有著不同的定義。結合 P2P 網絡借貸的行業特殊性，可以將 P2P 網絡借貸的法律風險定義為在網絡環境下，網絡借貸的參與者包括網貸平臺、借貸雙方和合作機構在網貸業務開展中的作為或不作為引發的違反法律法規，或者利用法律空缺的模糊性，從而對相關者造成不利后果的風險法律風險的主要表現：

1、洗錢風險

P2P 網絡借貸中，借款人和貸款人只需在平臺注冊驗證后即可成為平臺用戶。但是平臺對借貸雙方的資金審核力度卻有較大差別。一般來說，網貸平臺對用戶的審核制度基本上是針對借款人，要求借款人提供學歷、工作、單位等證明，而對貸款人的資金卻沒有要求，所以無法保證投入平臺資金的合法性。平臺所貸資金一般來自社會閑散資金，正常情況下，這些資金的來源是合法的。但是也不能排除一些投資人借助網絡借貸的通道將違法所得黑錢進行洗白的可能性。網絡操作的非面對面性和匿名性讓非法洗錢的實現更易實現和隱匿，加之網絡借貸并無反洗錢法制度，都大大增加了非法洗錢發生的可能性。[3]

2、非法集資

由于目前我國 P2P 行業的監管條例才出爐，其仍然處于監管較弱的發展階段，民眾風險意識較弱，往往會被表面的高收益字眼蒙騙而投資，這就為部分平臺非法集資創造了機會。

根據《中國人民銀行關于取締非法金融機構和非法金融業務活動中有關問題的通知》規定：非法集資是指單位或者個人未依照法定程序經有關部門批準，以發行股票、債券、彩票、投資基金證券或者其他債權憑證的方式向社會公眾籌集資金，并承諾在一定期限內以貨幣、實物以及其他方式向出資人還本付息或給予回報的行為。[3]綜合來看，我國P2P網貸平臺非法集資模式有以下三種假借平臺純粹詐騙、自融自用和旁氏騙局。而這些跑路平臺出現次數之多，范圍之廣，都為這個P2P網貸平臺行業的發展蒙上了陰影。

（三）操作風險

結合網貸平臺的特點，可以將 P2P 網絡借貸的操作風險理解為在網貸平臺運營過程中，不完善的網站軟件、技能欠缺的員工、使用不當的中間賬戶、系統缺陷和信息缺失等造成的風險損失，其主要來源于P2P平臺的業務流程以及控制。由于目前我國的P2P平臺嚴重缺乏針對借貸流程的內部控制，因此由其引發的操作風險會潛藏在借貸流程中的每一個環節。由于某些借貸平臺的工作人員缺乏相應的專業素質，平臺也沒有制定規范的操作流程會使得操作風險愈加嚴重。此次，在資金結算時，往往有些平臺并沒有將平臺資金放入正規可靠的第三方平臺反而是自己私設資金池或者暗地從事對房地產等高風險行業的投資活動從而引發、中間賬戶資金沉淀、信息不對稱、產品異化等負面情況。[4]因此，操作風險應該引起P2P網貸平臺的重視

（四）網絡安全風險

相比較正規銀行強大的防火墻安全系統和專業的信息安全維護人員來說，網貸平臺的資金實力普遍較低，為降低成本，其網站主要都是賄買現成的模板。但是模板的質量參差不齊，開發人員在設計時一旦留下了某個即使傲不足道的缺陷，日后都有可能成為黑客攻擊的對象。而且，平臺對自身系統的維護力度仍然較弱，安全意識亟待提高。因此，P2P網貸平臺必須充分了解自身平凡的安全系數，提高防范意識。[5]

3 P2P平臺的風險內控策略

為了對上述風險做到有效的降低與規避從而健康發展，除了外部措施，網貸平臺作為主角，如何從內部控制的五個要素，即控制環境、風險評估、控制活動、信息與溝通以及監控出發，建立嚴密的內控體系從顯得尤為重要。

（一）、建立健全的風險評估機制

建立好風險評估和防范機制是提高企業生存幾率的關鍵所在。P2P網貸平臺要想持續經營，首當其沖的就是控制控制壞賬率，最大程度上降低平臺自身的償付壓力。這主要得益于平臺在放貸之前，一定要建立自身成熟完善的信用評級體系，全面系統地收集相關信息，詳細了解借款人的資信狀況，核實借款用途是否正規，認真評估借款人對利息的承擔力度以及是否能夠及時償還本息。這一部分可以分成貸前、貸中和貸后控制。

貸前風險監控，急需要貸款資料的核實和貸款人信用狀況。 在國家還沒有把個人信用信息公開的情況下，借款人通過網貸平臺貸款時，核實其個人信用尤為重要。除了要求借款人提供本人身份信息外，還必須提供能證明本人信用良好的證明（包括收到借款申請后，對借款人的借款用途、資信狀況、償還能力和記錄客戶信用信息。）。這點是平臺防止借款人惡意詐騙或者可能違約的第一道關卡。建立客戶黑名單，盡量拒絕惡性放款以及品德低下的客戶，盡量減少壞賬、嚴格遵循國家的規章制度，最大限度保證借出資金的安全性平臺要有信用評級的標準，根據信用等級決定可否貸款，貸款多少。確認完基礎資料后，要進行貸中風險監控，既要做到，發放貸款前，財務要對每一筆貸款進行認真審核，避免人為操作失誤帶來的風險； 為了防止信息丟失或者被破壞，要對借款人資料做文本與電子兩種形式的備份，確保對借貸雙方都能及時聯系到本人。

（二）、加強對員工的專業培訓，提高企業整體的內控效率

首先，管理層應當樹立內部控制的意識，深入對內部控制重要性的理解。使其充分認識到內部控制在防范資產流失損壞、制止防范欺詐和舞弊以及完成企業的整體戰略目標等方面的積極意義，提高他們自覺重視內部控制建設。就目前來說，很多P2P平臺的員工都缺乏相應的專業素養以及知識儲備。作為一名金融業的從業人員，某些平臺員工反而更像推銷員，工作只為了機械地完成指標，不停地招攬客戶與投入資金，這種員工往往最后都淪為一些跑路、倒閉平臺的幫兇。所以，要對平臺員工進行內部控制培訓與考核。企業內部控制體系的建立需要每個員工的參與。通過舉辦企業內控成果展示、文化布告欄等宣傳企業內控建設，并將企業內控制度納入員工的培訓與考核范圍，塑造企業的內控文化，樹立員工的內控意識。只有這樣，才能使企業由上而下共同執行內部控制要求，從而推動整個企業內部控制得以貫徹和執行。

（三）、利用互聯網新技術對貸款以及相關情況進行全程跟蹤

可以利用互聯網、數據庫等新技術加強企業的信息溝通與交流。一方面，企業必須與外部環境保持密切的聯系，根據搜集到的資金信息不斷調整企業自身的運作狀況，例如根據市場情況、經濟運轉趨勢、政策導向等各個方面的整合，調整平臺利息率、放貸期限以及對放貸情況的評估；另一方面，企業內部的不同部門和崗位之間也要通過及時的信息交換而銜接成一個有機的整體。這就需要平臺加強數據、信息等的及時傳遞。利用現有的互聯網和先進的信息管理系統，加強對數據系統的開發和對數據信息的監控與保護。

（四）、加強對信息系統的維護

對平臺客戶信息的登記、評估以及對貸款的追蹤都離不開強大的信息系統和數據庫。由于平臺涉及的私人信息較為密集，日常款項流進流出較為頻繁，一旦泄露，將會造成巨大的負面影響。因此，平臺一定要注重對自身信息系統防火墻的建設以及日常更新工作，注意保護私人數據，嚴防黑客或者競爭對手的攻擊。

4 結語

總的來說，盡管我國P2P網貸平臺的發展并不是一帆風順的，但是隨著對該行業的準入門檻、監管力度的不斷提升、行業自律的不斷加強、民眾認識的不斷深化，P2P網貸事業將會不斷前進。尤其是國務院在2016年組織的14部委對P2P網貸行業在內的互聯網金融行業的專業整治活動的開展以及《網貸信息中介機構業務活動管理暫行辦法》等文件的頒布，更是讓我們看到了我國P2P網貸行業健康、持續發展的曙光。

參考文獻

[1]馬亮，P2P網貸的風險分析及防控對策[J].金融經濟，2014（12）

[2]唐穎，P2P 網貸平臺的風險控制研究[D].北京：首都經濟貿易大學，2015

[3]董妍，P2P網貸平臺風險控制研究[J].蘭州學刊，2015（4）

[4]胡丹，我國P2P網絡借貸風險管理研究[D].河南開封：河南大學，2015

[5]周猛，P2P網貸企業風險控制問題研究——以宜信為例[D].杭州：浙江大學，2015