住房公積金資金風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制建設(shè)初探

宋依紋

（青島市住房公積金管理中心，山東 青島 266012）

[摘 要]截至2016年11月，全國住房公積金個貸率已經(jīng)超過88%，甚至有的城市使用率和個貸率突破雙百，資金流動性風(fēng)險(xiǎn)預(yù)期突顯。作為一個資金管理機(jī)構(gòu)，資金安全問題是應(yīng)該首要考慮的問題，是管理工作的重中之重，這就要求住房公積金管理機(jī)構(gòu)必須建立科學(xué)完善的風(fēng)險(xiǎn)控制機(jī)制，確定資金使用率、個貸率、提取率等資金使用指標(biāo)，與住房公積金業(yè)務(wù)開展層級的相關(guān)聯(lián)動制度。合理確定風(fēng)險(xiǎn)預(yù)期，控制資金風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)防流動性風(fēng)險(xiǎn)的出現(xiàn)。住房公積金管理機(jī)構(gòu)作為一個民生機(jī)構(gòu)，其資金問題不僅直接關(guān)系到管理工作的平穩(wěn)健康推進(jìn)，更加關(guān)系到社會的穩(wěn)定和地方經(jīng)濟(jì)的平穩(wěn)發(fā)展，必須引起足夠的重視。

[關(guān)鍵詞]住房公積金；資金風(fēng)險(xiǎn)防控；備付金制度；貸后管理

doi：10.3969/j.issn.1673 - 0194.2017.10.131

[中圖分類號]F832.45 [文獻(xiàn)標(biāo)識碼]A [文章編號]1673-0194（2017）10-0-02

1 住房公積金資金風(fēng)險(xiǎn)的基本分類

對住房公積金資金風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)行分類的方式有多種，本文按照資金的流動過程進(jìn)行分類，將資金風(fēng)險(xiǎn)分為歸集階段風(fēng)險(xiǎn)、使用中風(fēng)險(xiǎn)和使用后風(fēng)險(xiǎn)三種類型。從住房公積金管理工作的整體運(yùn)行來看，任何一個環(huán)節(jié)的風(fēng)險(xiǎn)得不到有效控制都將使整個資金鏈出現(xiàn)問題，從而導(dǎo)致住房公積金資金管理失控，住房公積金業(yè)務(wù)無法正常開展，甚至成為管理轄區(qū)內(nèi)社會不安定因素。

1.1 歸集階段的企業(yè)未繳、斷繳資金短缺風(fēng)險(xiǎn)

歸集是住房公積金資金的源頭和起始，覆蓋率過低將無法保障充足的住房公積金資金，資金短缺達(dá)到一定程度會影響制度的正常運(yùn)行。我國住房公積金制度實(shí)施過程中，機(jī)關(guān)事業(yè)單位和國有大中型企業(yè)基本實(shí)現(xiàn)全覆蓋，未繳、斷繳的發(fā)生主體是民營企業(yè)。當(dāng)前，經(jīng)濟(jì)處于低迷期，出口貿(mào)易的下滑導(dǎo)致部分民營企業(yè)盈利能力下降，效益下滑，如何在經(jīng)濟(jì)波動中維持企業(yè)的制度覆蓋率，有力推動歸集擴(kuò)面工作是管理資金的基礎(chǔ)保障。如果歸集額過低，管理事業(yè)將無從談起，住房公積金制度也將成為無根之草。

1.2 使用階段的資金過度使用風(fēng)險(xiǎn)

住房公積金制度的核心目標(biāo)是保障職工住有所居，而保持一定的資金儲備是為職工提供住房資金支持的基礎(chǔ)。資金的過度使用會導(dǎo)致備付資金比例過低，一旦出現(xiàn)集中提取或職工購房需求旺盛等住房公積金資金使用高峰期，可能會出現(xiàn)資金流動性不足，資金安全受到威脅，甚至短期內(nèi)出現(xiàn)無法提取住房公積金的情況，導(dǎo)致正常性提取業(yè)務(wù)開展受阻。由于資金缺乏，貸款業(yè)務(wù)必然受到影響，放款緩慢甚至短暫停止貸款業(yè)務(wù)，住房公積金業(yè)務(wù)開展延遲將引發(fā)社會的不安定情緒，容易造成繳存職工恐慌，對制度產(chǎn)生負(fù)面效應(yīng)。

1.3 使用后期的貸款停供風(fēng)險(xiǎn)

當(dāng)前，住房公積金管理制度正處于變革期，繳存覆蓋面不斷擴(kuò)大，繳存職工結(jié)構(gòu)也發(fā)生變化，自由職業(yè)者、進(jìn)城務(wù)工人員等新型繳存主體逐步加入，數(shù)量和比例也不斷提高。同時，隨著經(jīng)濟(jì)發(fā)展，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)產(chǎn)生了前所未有的變化，產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整和重新布局，從業(yè)人口流動性逐步加大，購房需求群體的復(fù)雜程度和數(shù)量變數(shù)增大。在這種大環(huán)境下，住房公積金貸款的主體將不再局限于機(jī)關(guān)事業(yè)單位和國企等體制內(nèi)人員，甚至不再局限于簽訂合同的勞動者。如何繼續(xù)維持現(xiàn)有的低逾期率，如何通過機(jī)制最大限度地避免繳存職工停貸帶來的資金風(fēng)險(xiǎn)是當(dāng)前需要密切關(guān)注的問題。

2 建立資金風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制必須明確的問題

2.1 優(yōu)先保障提取還是貸款業(yè)務(wù)的問題

住房公積金歸集資金來源具有相對穩(wěn)定性，其在一定時期內(nèi)是基本穩(wěn)定的。從某個角度來說，提取量和貸款量是此消彼長的過程，因此，提取優(yōu)先還是貸款優(yōu)先是必須思考的問題。建立住房公積金制度的根本目的是保障繳存職工住有所居，通過繳存互助的方式改善職工的居住條件。當(dāng)前，發(fā)揮社會職能的主要途徑是讓繳存職工享受遠(yuǎn)低于市場購房貸款利率的政策性貸款，按照當(dāng)前的沉淀資金利息政策，上年結(jié)轉(zhuǎn)資金利息按1年定期存款利息計(jì)算，繳存職工賬戶余額可以得到足額的存款利息收益，職工即使不符合其他提取條件，在退休時一次性提取公積金賬戶余額也能保障其資金收益。所以，住房公積金提取不應(yīng)作為住房公積金制度設(shè)置的主要資金使用渠道。從另一個角度來說，繳存職工的繳存額對購買住房來說是杯水車薪。如果以提取為主，就意味著一邊是通過大量的人力、物力開展歸集擴(kuò)面工作保證的繳存資金，另外一邊是提取窗口人員辛苦勞動達(dá)到的較高提取率，這種左手進(jìn)右手出的制度，任何人都會覺得繳存的必要性值得商榷。綜上所述，無論是從制度建立的目的、制度設(shè)置，還是從充分發(fā)揮制度優(yōu)勢的工作需求來看，都應(yīng)在保證基本提取業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)上，優(yōu)先開展住房公積金貸款業(yè)務(wù)，保證貸款資金充裕，謹(jǐn)慎開展創(chuàng)新性提取業(yè)務(wù)，合理控制提取規(guī)模，從而充分發(fā)揮制度的互助優(yōu)勢，使繳存職工切實(shí)享受到制度帶來的真正實(shí)惠。

2.2 住房公積金貸款業(yè)務(wù)的傾向性問題

住房公積金制度的繳存主體是普通職工，繳存目的是解決群眾住有所居的問題。這種全體繳存部分人優(yōu)先購房使用的模式具有明顯的互助性質(zhì)，是強(qiáng)制性集合全體繳存職工力量來幫助購房支付能力較差的個人進(jìn)行購房的制度。擁有較高資金支付能力和一定積蓄的改善性住房購買者并不是制度保障的主體，所以貸款發(fā)放應(yīng)向中低收入群體和購房剛需傾斜。只有積極支持中低收入職工尤其是剛性需求群體的購房要求，才能充分發(fā)揮該制度的社會效用，為普通職工的住有所居和社會安定做出巨大貢獻(xiàn)。

2.3 正確認(rèn)識逾期貸款催收工作的問題

隨著繳存主體不斷擴(kuò)大，繳存主體結(jié)構(gòu)復(fù)雜化，貸款業(yè)務(wù)量和存量不斷提高，出現(xiàn)貸款逾期問題和逾期戶數(shù)增加成為必然。在財(cái)務(wù)系統(tǒng)中也明確設(shè)置了逾期貸款科目，這說明允許出現(xiàn)壞賬情況。作為住房公積金管理機(jī)構(gòu)，應(yīng)明確認(rèn)識到逾期貸款催收是管理機(jī)構(gòu)的一項(xiàng)常規(guī)工作。

住房公積金管理機(jī)構(gòu)應(yīng)根據(jù)實(shí)際工作需要建立貸款逾期催收的專門制度，嚴(yán)格逾期催收流程，不斷提高開展逾期催收工作的能力，完善逾期催收的措施，利用法律手段有效解決逾期問題。

3 科學(xué)構(gòu)建住房公積金資金風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制

3.1 建立備付金制度防范資金流動性風(fēng)險(xiǎn)

隨著住房公積金資金使用力度不斷加大，資金使用率不斷提高，如何防范高使用率下的資金流動性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)作為管理工作的一個重要方面進(jìn)行考慮，并強(qiáng)制規(guī)定住房公積金管理部門預(yù)留備付資金，以防范住房公積金管理行業(yè)出現(xiàn)系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，確保住房公積金制度持續(xù)、穩(wěn)定、健康發(fā)展。

3.2 建立提取和貸款業(yè)務(wù)分級

根據(jù)不同的業(yè)務(wù)類型，將提取和貸款業(yè)務(wù)分為基礎(chǔ)業(yè)務(wù)、中階業(yè)務(wù)和高階業(yè)務(wù)。基礎(chǔ)業(yè)務(wù)是除資金出現(xiàn)嚴(yán)重流動性風(fēng)險(xiǎn)時必須保障的業(yè)務(wù)類型，涉及繳存職工的基本權(quán)利；中階業(yè)務(wù)屬于資金較為充裕的情況下可以滿足的業(yè)務(wù)類型；高階業(yè)務(wù)屬于資金極為充裕情況下可以開展的業(yè)務(wù)類型。

3.3 建立使用率與業(yè)務(wù)級別選擇聯(lián)動機(jī)制

在實(shí)行備付金制度的前提下，住房公積金使用率公式的改進(jìn)形式是：住房公積金使用率=（個人貸款余額+個人提取總額+國債總額）/歸集總額×（1-備付金率）×100%。根據(jù)優(yōu)先保障貸款業(yè)務(wù)的原則，合理確定警戒使用率標(biāo)準(zhǔn)值，住房公積金使用率與各級業(yè)務(wù)由低到高成逆向相關(guān)聯(lián)動關(guān)系，例如：使用率在0%～30%之間，開展所有業(yè)務(wù)；31%～80%之間，開展基礎(chǔ)和中階業(yè)務(wù)；80%以上僅開展基礎(chǔ)業(yè)務(wù)。

3.4 強(qiáng)化貸后管理工作

從當(dāng)前來看，停貸行為雖然對住房公積金行業(yè)資金風(fēng)險(xiǎn)影響不大，各中心的貸款逾期率基本都維持在較低水平，但作為一個風(fēng)險(xiǎn)環(huán)節(jié)必須加以重視。綜合來看，可以從三方面進(jìn)行控制。一是貸款審批環(huán)節(jié)貸款額度與賬戶余額、繳存時間等征信相關(guān)因素掛鉤，能提高貸款的風(fēng)險(xiǎn)控制等級；二是采取多種方式防止“貸立停”情況的發(fā)生；三是建立包括提醒、逾期催收和依法訴訟的一整套逾期貸款處理流程，每月還貸前提醒、逾期后二次提醒，超過一定逾期次數(shù)的職工按照條例規(guī)定向法院提起訴訟，通過法律手段維護(hù)資金安全。