互聯(lián)網(wǎng)金融平臺投融資主體民事法律風(fēng)險研究

王宇辰

摘 要：目前互聯(lián)網(wǎng)金融主要為互聯(lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌和互聯(lián)網(wǎng)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸，對于大部分的中小企業(yè)來說，是一種較為容易的融資方法，也正是這樣，其中所要承擔(dān)的風(fēng)險和被侵權(quán)的風(fēng)險也是極大的。本文將對這些投資主體在進(jìn)行融資前所應(yīng)該注意的法律風(fēng)險進(jìn)行概述，提出防范，并呼吁國家加強(qiáng)對互聯(lián)網(wǎng)金融法律法規(guī)的監(jiān)管。

關(guān)鍵詞：互聯(lián)網(wǎng)金融;法律風(fēng)險;防范

中圖分類號：D922.28;D923文獻(xiàn)標(biāo)識碼：A文章編號：2095-4379-（2019）02-0219-01

互聯(lián)網(wǎng)金融（IT FIN）是指以依托于支付、云計算、社交網(wǎng)絡(luò)以及搜索引擎等互聯(lián)網(wǎng)工具，實現(xiàn)資金融通、支付和信息中介等業(yè)務(wù)的一種新興金融。隨著中國經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，互聯(lián)網(wǎng)金融時代的到來掀起了融資高峰，各種各樣的融資平臺也不斷出現(xiàn)。良莠不齊的融資平臺再加上互聯(lián)網(wǎng)金融方面的法律法規(guī)監(jiān)管力度不夠，違法事件層出不窮，使得融資主體的財產(chǎn)受到損失。目前的互聯(lián)網(wǎng)金融主要為互聯(lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌和互聯(lián)網(wǎng)P2P網(wǎng)絡(luò)借貸。

互聯(lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌則是用股權(quán)作為投資回報的一種眾籌方法，投資者在投資平臺對某一項目進(jìn)行投資，若所投資的項目達(dá)成，那么投資者將獲得相應(yīng)的股份，獲得股東的身份，并按照投資的份額進(jìn)行分紅;若項目未達(dá)成則會退款。一般來說，獲得的回報不僅局限于現(xiàn)金。

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸也叫P2P網(wǎng)絡(luò)融資，借款主體在借款網(wǎng)絡(luò)平臺進(jìn)行借貸。一般來說借款主體是企業(yè)的話那么借款的整個過程則可以稱為融資。P2P網(wǎng)貸的運(yùn)營模式一般為網(wǎng)絡(luò)信貸公司提供平臺，由借貸雙方自由競價，撮合成交。資金借出人獲取利息收益，并承擔(dān)風(fēng)險;資金借入人到期償還本金，網(wǎng)絡(luò)信貸公司收取中介服務(wù)費(fèi)。

一、投資主體的風(fēng)險

一般來說，互聯(lián)網(wǎng)股權(quán)眾籌在進(jìn)行投資項目時，所投資的項目未達(dá)成，不會發(fā)生資金的轉(zhuǎn)移，也就不存在相應(yīng)的法律風(fēng)險。所以，對于投資者而言，更多的風(fēng)險存在于項目達(dá)成后，其主要的風(fēng)險為商業(yè)風(fēng)險。如果融資方以融資的名義進(jìn)行詐騙，則構(gòu)成刑事犯罪，要避免此類風(fēng)險除了依靠相關(guān)的國家法律法規(guī)，投資者更要注重于調(diào)查融資方的相關(guān)信息是否符合實際。

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸的運(yùn)營模式一般為網(wǎng)絡(luò)信貸公司提供平臺，由借貸雙方自由競價，撮合成交。資金借出人獲取利息收益，并承擔(dān)風(fēng)險;資金借入人到期償還本金，網(wǎng)絡(luò)信貸公司收取中介服務(wù)費(fèi)。P2P網(wǎng)絡(luò)借貸中存在三方，在借貸的過程中，借款人所要承擔(dān)的風(fēng)險來源于網(wǎng)絡(luò)平臺自身的侵權(quán)和欺詐與貸款人違約的雙重風(fēng)險。

（一）借款人的違約風(fēng)險

P2P網(wǎng)絡(luò)借貸中，普遍存在借款快、利率高的特點。有很大一部分借款人所提出的利率高于銀行貸款利率的四倍及以上，達(dá)到了年利率的20%，根據(jù)相關(guān)法律法規(guī)，其已經(jīng)構(gòu)成了違法。發(fā)生糾紛時存在取證難、舉證難等問題，無法保障借款人的自身利益。

（二）平臺侵害權(quán)益風(fēng)險

據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，目前有很多的網(wǎng)絡(luò)平臺建立的目的就是用于斂財，利用高利息作為誘餌，非法集資、非法轉(zhuǎn)移資金等方法侵害借款人的權(quán)益。這類事情的發(fā)生往往都是存在涉及的人數(shù)眾多、取證難等問題，相關(guān)部門難以進(jìn)行有效的監(jiān)督管理。

二、投資主體法律風(fēng)險防范

（一）謹(jǐn)慎選擇網(wǎng)貸平臺、借款人和借款人項目

投資者應(yīng)該在選擇項目時著重進(jìn)行調(diào)查，了解融資方信息的真實性、確保項目正常進(jìn)行。借款人在選擇借款平臺時，應(yīng)該謹(jǐn)慎了解，在簽訂合同之前時咨詢專業(yè)的人員，簽訂合同后保留相關(guān)的憑證資料，切勿輕信他人。

（二）健全P2P網(wǎng)貸平臺市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制

P2P網(wǎng)貸平臺市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制在某些方面還不夠完善，在設(shè)立之初就對其有較高的要求，提供高額的注冊資金、要有相關(guān)機(jī)構(gòu)的信用保障等。目前的借貸平臺注冊簡單，成本低，因此出現(xiàn)大批良莠不齊的借貸平臺，再加上所聘用的人員專業(yè)性不強(qiáng)，在平臺運(yùn)營的過程中很容易出現(xiàn)問題，因此，投資者在選擇平臺時應(yīng)認(rèn)真考察。也呼吁相關(guān)部門在網(wǎng)絡(luò)借貸平臺市場準(zhǔn)入和退出機(jī)制上出臺相關(guān)的文件來對其進(jìn)行約束管理。

（三）加強(qiáng)P2P網(wǎng)貸平臺市場準(zhǔn)入和運(yùn)行的監(jiān)管

在加強(qiáng)P2P網(wǎng)貸平臺市場準(zhǔn)入和運(yùn)行的監(jiān)管方面，因由多個相關(guān)的部門進(jìn)行聯(lián)合監(jiān)督管理，來實現(xiàn)有效的監(jiān)管。我們可以借用國外一些先進(jìn)的管理方法，例如分散管理的方式，一個部門監(jiān)管一個方面，分別對其進(jìn)行監(jiān)督與保護(hù)。建立完整的個人、企業(yè)的信用制度，也可以作為監(jiān)管的一個部分。讓平臺、借款人、貸款人的信用良好能得以保障，從而來降低借貸中所要存在的風(fēng)險。

三、結(jié)語

就目前中國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展而言，互聯(lián)網(wǎng)金融在對企業(yè)融資方面提供了很大的幫助，然而作為一種新事物，互聯(lián)網(wǎng)金融的制度還不夠完善，還有很多經(jīng)濟(jì)犯罪的出現(xiàn)，要降低其中的風(fēng)險，國家出臺相應(yīng)的法律法規(guī)勢在必行，盡快完善相關(guān)的體制，建立完好的信用體系并將之應(yīng)用起來，才能使得互聯(lián)網(wǎng)金融對中國經(jīng)濟(jì)的發(fā)展提供更大的幫助。

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