金融投資的風險及其控制研究

[摘要]在國民經濟發展水平顯著提升，市場競爭愈加激烈的社會背景下，企業參與市場競爭的過程中為了提升競爭力、搶占更大的市場份額，在金融投資方面做出了一定的探索。本文將金融投資作為研究對象，具體針對金融投資中的風險以及對風險進行有效控制的措施進行了探究，力求能幫助企業增強資金管理效能，對金融投資方面的風險進行合理化的控制，突出金融投資工作的穩定性和長效性，切實推動我國市場經濟保持和諧發展態勢。

[關鍵詞]金融投資;投資風險;風險控制

[中圖分類號] F832.39

[文獻標識碼]A

在經濟新常態背景下企業發展過程中有效的投資能增強資金流動性，幫助企業實現資本積累，提高企業參與市場競爭的核心競爭力。但是不合理的金融投資則會引發巨大的風險問題，對企業發展產生消極影響。因此在新時代背景下，為了能提高企業經濟效益，增強企業參與市場競爭的穩定性，應該正確認識企業金融投資方面的風險問題，對風險管理實施科學合理的控制，最大限度地降低金融風險對企業發展產生的消極影響，維護企業穩定發展。

1 金融投資風險特點

對企業建沒發展過程中可能遇到的金融投資風險進行分析，發現受到諸多因素的影響，金融投資風險特征明顯，風險控制難度大，需要企業加強重視，從不同的角度制定風險控制方案。具體針對企業金融投資方面的風險問題進行分析，發現主要特點集中從以下方面得到體現：

其一，風險消除難度大。金融投資風險潛藏于投資活動的整個過程，一般在企業開展投資活動的過程中難以被有效預知，并且風險規律不足，企業無法參照已有經驗對風險進行識別和控制，風險消除存在障礙。

其二，金融投資風險存在不穩定性。企業參與金融投資活動的過程中所面臨的風險與所能取得的收益存在正比關系，即企業面臨的風險越高其可能獲得的收益也就越大，這就造成在投資風險存在不穩定影響因素的情況下，企業投資收益穩定性也嚴重不足，金融投資風險的出現可能造成巨大的經濟損失。

其三，金融投資風險受到內部因素的影響?，F階段企業參與金融投資的過程中部分工作人員專業素質不足，無法針對投資風險問題進行系統的分析，并且在內部控制不到位的情況下也會影響金融投資效果，引發風險問題，對企業發展產生消極影響。

鑒于此要注意結合企業金融投資工作的實際情況對可能遇到的風險問題進行分析，制定科學合理的金融投資風險控制方案，突出控制效能，保障企業發展穩定性和高效性，促使企業參與現代化建設的過程中創造巨大的收益。

2 企業金融投資風險的主要類型

企業金融投資風險涉及到多種類型，并且從不同的角度進行劃分能得到不同的結果。在本次研究中嘗試從市場風險、流動性風險、操作風險等角度對金融投資風險進行分析。

其一，市場風險。金融投資市場風險主要是價格因素引發的風險，是金融工具市場價格受到多種因素出現巨大波動的情況下引發的投資者資產損失風險，是金融投資活動中最常見的風險類型。一般情況下，對市場風險進行劃分可以分為系統和非系統性風險，系統風險是受到宏觀因素影響造成金融投資凈值產生波動后引發的風險，常見因素主要為匯率變化引發的價格波動以及銀行利率變化引發的價格波動。非系統性風險則是投資者針對單一項目進行投資引發的風險。針對不同的風險要按照實際情況采取差異化的風險控制措施，以投資組合分散的方式對風險消極影響進行科學控制。

其二，流動性風險。流動性風險屬于金融投資風險體系中常見風險類型之一，具體指企業投資過程中受到投資組合影響造成投資者持有產品在短時間內變現受到限制，并且投資者流動資金不充足所造成的風險問題。通常情況下如果投資者持有金融產品價格出現了相應的變化，那么投資金額占總資產比重較小的情況下流動性風險也會較小，反之則會引發嚴重的流動性風險，對投資者的經濟收益造成巨大的沖擊。

其三，操作風險。在金融投資活動中涉及到的操作風險具體指投資者在對投資進行內部管理的過程中做出了錯誤的決策所引發的風險，簡單的說就是投資者決策錯誤的情況下投資項目收益偏低甚至引發投資項目出現虧損的情況，造成金融投資者遭受巨大的損失。一般情況下操作風險主要受到投資研究分析人員專業能力的影響，也與投資者的管理水平存在直接的關系，因此在金融投資中要重點針對這兩個方面的問題進行防范。

其四，信用風險。金融投資中涉及到的信用風險往往是受到金融交易環節出現違規違約情況引發的風險，也可能受到金融工具發行人拒絕支付本金和利息影響造成投資者資產遭受巨大的損失。針對我國當前金融投資環境進行分析，能看出在金融市場呈現出創新發展態勢的情況下，債券以及貨幣基金開始受到投資者的重視，這在一定程度上推動了我國國內短期融資債券發行主體的擴大，金融投資方面的信用風險也呈現出不斷攀升的狀態，因此在金融投資風險管理和控制工作中，要重點針對信用風險進行控制，降低金融投資信用風險的消極影響。

3 金融投資風險的有效控制措施

在企業發展過程中對金融投資風險進行有效的控制，能增強企業金融投資發展的穩定性和高效性，幫助投資者獲取投資效益，進而促使企業在參與市場競爭的過程中能獲得良好的競爭優勢，取得顯著經濟建設發展成果。系統分析企業當前面對的金融投資風險特色和風險類型，新時期在開展風險控制工作的過程中可以從以下幾個方面制定完善的控制方案。

3.1 風險預警，制定風險應對方案

在企業開展金融投資活動的過程中要想對風險進行有效的控制，最大限度地降低金融投資可能產生的不良影響，在實際工作中就要積極探索風險預警機制的構建，確保在金融投資工作中能對風險問題進行有效的識別，明確不同風險可能產生的不良影響，進而結合不同類型的風險制定相應的風險應對方案，確保在真正遇到問題后能采取有效的措施對風險進行控制，降低金融投資風險的消極影響，突出企業金融投資綜合效果。在具體工作實踐中，企業應該將金融投資風險評估作為投資工作的核心，在全方位解讀不同類型風險因素的基礎上制定相應的應對方案，及時有效的對投資過程中可能遇到的個類型風險進行有效的控制，爭取能降低風險甚至消除風險，有效規避金融投資風險對企業發展產生不良影響。以風險轉移方面的控制為例進行分析，在有效開展金融投資風險評估過程中如果發現企業金融投資可能遭遇風險，企業相關管理部門就可以通過采取協議或者財務合同的方式對風險進行轉移，積極探索風險共擔機制的構建，在轉移風險和共擔風險的基礎上對金融投資風險的不良影響進行科學合理的控制，促進企業風險管理能力得到不斷的提升，從而有效增強企業發展的穩定性和高效性。

3.2 加強管控，構建完善風險控制機制

有效的管理能增強金融投資工作的穩定性和高效性，降低風險問題的不良影響。在實際針對金融投資風險進行控制的過程中，要針對金融投資工作中涉及到的各方面的問題進行管理，按照法律規定的要求和政府行政管理的現實需要制定多環節、多模式管理體系，能真正結合金融投資風險控制的現實需求推進各項工作，在先進信息技術、大數據技術的支撐下對風險控制工作進行科學系統的優化，突出風險管控工作的發展效能。與此同時，在加強金融投資管理工作的過程中，要注意積極發揮政府主導作用，在宏觀管理層面高度重視金融風險管理，在地方政府的主體配合下推動市場發展，帶動相關企業主動參與金融投資活動，在完善保障機制作用下對風險進行規避和控制，提高企業發展綜合效能。

3.3 權責明確，落實風險控制責任制度

對于企業金融投資而言，金融投資風險問題的出現與管理人員的管理工作存在直接的聯系，因此為了能對風險進行有效的控制，要嘗試在全面分析金融投資風險的基礎上制定完善的風險責任制度，并促進風險責任制度和獎懲制度的貫徹落實，將金融投資風險控制工作的責任和義務向企業各個部門延伸，落實到具體的管理人員身上，提高管理人員防控金融投資風險的積極性，督促管理人員能規范化、科學性的推進金融投資風險管理和控制工作，促進風險管理機制的系統構建，切實突出風險管理工作的綜合發展效能。在具體明確權責促進風險責任制度貫徹落實的實踐探索活動中，一方面應該針對投資者開展宣傳教育活動，使投資者明確金融投資工作中可能遇到的各類型風險，能主動針對可能遇到的風險進行系統的評估，從而按照現有規章制度制定風險控制和風險管理方面的方案，盡量降低金融投資風險損失。與此同時，要構建完善的風險管理制度，為風險管理工作的開展創造便利，為有效問責提供良好的支持。另一方面，為了保障風險控制責任制度的落實，要嘗試構建相對科學、公正的獎懲機制，能引導投資者樹立牢固的風險意識，能定期對金融投資風險進行總結和評價，為問責工作的開展奠定基礎。如此才能有效控制、降低金融投資風險，促進企業應對風險的能力得到不斷的提升。

3.4 人才培養，組建專業風險控制隊伍

人才隊伍的構建關系到風險控制工作的科學穩定開展，因此在全面分析現階段金融投資風險的基礎上，為了能突出金融投資風險控制的綜合效果，還要按照風險控制的具體要求探索人才隊伍的構建，為金融投資活動的穩定高效運行提供堅實的人才保障。在具體開展人才培養和人才隊伍建設的過程中，要基于金融投資風險控制工作的現實要求提高人才招聘的標準，盡量招聘具備專業能力和風險識別、風險控制能力的高素質人才參與企業金融投資工作，進而在高素質人才的支持下嘗試使用現代金融投資風險評估模型對可能引發的風險問題進行有效的評估，并發揮大數據技術和云計算技術的優勢探索風險控制方案的制定，降低風險的不良影響。在此基礎上，企業要與時俱進的組織金融投資人才參與專業培訓，確保他們能具備金融投資決策能力、風險評估能力、收益預測能力和風險度量能力等，能對金融投資方面可能遇到的風險問題進行精準的判斷，有效規避風險的不良影響，有力支持金融投資工作科學穩定的運行。

4 結語

綜上所述，在企業發展實踐中往往會遇到諸多類型的風險，而金融風險對企業的影響相對明顯，企業只有采取有效的措施對金融風險進行科學合理的控制，才能降低風險問題的消極影響，突出企業風險控制工作的綜合效果，循序漸進提升企業參與市場競爭的整體競爭力。因此我國相關企業應該重新審視金融風險控制的重要性，積極主動地結合自身發展情況構建相對完善的風險管理控制機制，發揮風險控制效能，在動態化和實效性管理實踐中提高風險管理整體水平。

[參考文獻]

[1]楊澤南，金融投資常見的風險及控制對策分析[J]農家參謀，2020 （07）

[2]張軒瑜.企業財務管理中金融投資風險及其應對措施探討[J]，中外企業家，2020 （08）.

[3]王仲坤，金融投資的風險管理思考[J].商場現代化，2020 （03）.

[4]李瑞玲試論金融投資的風險及其控制策略[Jl.商訊，2020 （03）.

[5]董潔.試論企業金融投資常見的風險及控制對策[J].山西農經，2020（01）.

[6]楊—飛.金融投資常見的風險及控制對策分析[J]中國商論，2019 （22）.

[7]饒凌超，胡靜，楊曼寧淺談國有金融投資公司風險控制[J].產業創新研究，2019 （11）.

[作者簡介]冬麗華（1979-），女，北京人，計算機工程碩士，研究方向：金融。