淺談企業(yè)開展物流金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險控制問題

黃芬奇

【摘要】近些年來，物流企業(yè)在我國的大環(huán)境下，得到了飛速的發(fā)展，但是在發(fā)展的同時，在物流投入的資金也在不斷增加，有的企業(yè)物流占用的資金甚至在整個企業(yè)資金流動中占很大的比重，這嚴(yán)重的阻礙了這些企業(yè)的發(fā)展，但是物理金融的出現(xiàn)使得這種狀況發(fā)生了改變。物理金融憑借其自身的特點，得到了越來越多的企業(yè)、銀行的關(guān)注，但是物流金融畢竟是一個新興的產(chǎn)品，在實際的操作上會存在很多的問題，使得在運作中帶來很多風(fēng)險，如果這些風(fēng)險得不到有效的避免，那么就會阻礙物流金融的發(fā)展，本文通過從物理金融在企業(yè)開展的必要性和幾種常見的物流金融模式出發(fā)，把物流金融中存在的風(fēng)險做了簡要分析，并對如何避免這些風(fēng)險提出了一些措施和建議。

【關(guān)鍵詞】金融模式 物流金融 風(fēng)險分析 風(fēng)險防范

一、引言

隨著我國經(jīng)濟在世界范圍內(nèi)的不斷發(fā)展，使得我國的綜合國力不斷的得到提高，這與許多中小企業(yè)的發(fā)展是離不開的，然而由于這些企業(yè)自身的限制，比如其資金力量薄弱、融資比較困難等等原因，使得這些企業(yè)在抵御風(fēng)險時比較不堪一擊，在這種情況下，為了滿足市場的需要，銀行金融機構(gòu)為這些中小型企業(yè)融資定制了一種新型的融資模式，這就是物流金融業(yè)務(wù)，它的出現(xiàn)很好的解決了中小型企業(yè)融資難的問題，一定程度上促進了企業(yè)的發(fā)展。

物流金融屬于一種金融產(chǎn)品，是一種新型的產(chǎn)物，其涉及到了金融機構(gòu)、物理企業(yè)和有融資需求的中小型企業(yè)三個主體，現(xiàn)在物流企業(yè)的發(fā)展離不開金融業(yè)的支持，而我國金融也發(fā)展相對比較緩慢，這就影響到了物流業(yè)的發(fā)展，物流金融的出現(xiàn)正是源自于物流業(yè)和金融業(yè)在各自發(fā)展所需要的情況下，相互融合而得到的產(chǎn)物，物流金融以其具有的及時性和創(chuàng)新性，獲得了很多企業(yè)的青睞，在企業(yè)物流的發(fā)展中的地位也越來越重要。

二、物流金融業(yè)務(wù)在企業(yè)開展的內(nèi)涵

（一）物流金融的概念

對于物流金融的解釋，可以從兩個角度進行詮釋。從金融機構(gòu)的角度來解讀，就是指物流企業(yè)提供物流信息和監(jiān)管的服務(wù)給金融機構(gòu)，金融機構(gòu)利用這些物流供應(yīng)鏈，從進行的金融活動；如果從物流企業(yè)的角度進行解讀，就是指不需要銀行的參與下，物流企業(yè)利用一些金融手段，對物流鏈上的貨物和資金的流動進行組織。物流金融的出現(xiàn)可以說是物流企業(yè)發(fā)展到一定階段的必然產(chǎn)物。

（二）物流金融在企業(yè)當(dāng)中是必要的

1.是增強物流企業(yè)競爭力的必要條件。首先，可以為物流企業(yè)帶來新的利潤源泉。物流企業(yè)可以獲得利潤，通過對中小企業(yè)提供的物流金融業(yè)務(wù)得到的手續(xù)費，還能獲得因時間而產(chǎn)生的貨幣價值，通過在物流金融服務(wù)的過程中。第二，物流金融所具有的保險服務(wù)，極大程度上提高了物流公司抵御風(fēng)險的能力。

2.是增強非物流企業(yè)綜合實力的必要條件。對于一些小中型企業(yè)來說，物流金融可以使他們解決貸款問題，是實現(xiàn)融資的重要途徑，物流金融的業(yè)務(wù)是中小型企業(yè)再融資上可以利用物流業(yè)和金融業(yè)的服務(wù)來降低融資所需要的成本，從而是企業(yè)能專心于對自己企業(yè)核心科技的開發(fā)，減少在非核心業(yè)務(wù)上花費的精力，從而增強了企業(yè)的綜合實力，使得在運作上更加一體化。

（三）幾種主流的物流金融模式

現(xiàn)在介紹幾種當(dāng)前比較主流的物理金融模式，其他的物流金融模式都可以看成是以下幾種模式的演變：

1.質(zhì)押監(jiān)管業(yè)務(wù)模式。質(zhì)押監(jiān)管可分為動態(tài)質(zhì)押和靜態(tài)質(zhì)押兩種質(zhì)押模式，是指物流企業(yè)負(fù)責(zé)對貸主儲放在倉庫的貨物進行監(jiān)管，而銀行會根據(jù)這些貨物的價值，對貸主提供一定比例的貸款。

2.保兌倉業(yè)務(wù)模式。保兌倉業(yè)務(wù)就是在采購方和供貨方之間建立合同，供貨方可以通過采購方向金融業(yè)提出的貸款額度申請來獲得貸款，而供應(yīng)商則需要承諾對貨物的回購，其中由金融業(yè)來控制其提貨的權(quán)力，而由物流企業(yè)負(fù)責(zé)監(jiān)管貨物。

3.深度的供應(yīng)鏈管理模式。其深度包括銷售執(zhí)行和采購執(zhí)行等等，例如供應(yīng)商將貨物送到物流企業(yè)的倉庫，采購商向物流企業(yè)提交保證金，物流企業(yè)向供應(yīng)商提供貸款，在這種模式下，則可以不需要銀行的參與。

三、風(fēng)險在物流金融當(dāng)中的存在

物流金融畢竟是一個新興的產(chǎn)品，在實際的操作上會存在很多的問題，使得在運作中帶來很多風(fēng)險，具體如下：

（一）道德風(fēng)險

所謂的道德風(fēng)險主要是由于處于物流金融業(yè)務(wù)中的融資的中小型企業(yè)、物流企業(yè)和金融機構(gòu)三方的地位不平等和風(fēng)險的承擔(dān)不平等以及獲取的利益不平等產(chǎn)生的，導(dǎo)致了三方中其中的某一方為了自身的利益而損害另一方利益的情況發(fā)生。

（二）經(jīng)營風(fēng)險

由于物流金融畢竟是一個新興的產(chǎn)品，在實際的操作上會存在很多的問題，使得在運作中帶來很多風(fēng)險。對于金融機構(gòu)來說，物流金融的開展時間比較晚，規(guī)模相對來說也比較小，使得金融機構(gòu)在物流金融上缺乏經(jīng)驗，在風(fēng)險管理上也比較落后；對于物流企業(yè)來說，企業(yè)實力比較弱小，在技術(shù)水平上也比較落后，其管理制度也比較欠缺，使得在經(jīng)營上不夠準(zhǔn)確、公平；對于融資企業(yè)來說，在運營的過程中如果出現(xiàn)什么意外等，都會造成利益的損害，還會降低在金融機構(gòu)的信譽，為以后融資帶來困難。

（三）抵押物風(fēng)險

抵押物的風(fēng)險主要出現(xiàn)在四個方面，第一是金融機構(gòu)選擇的抵押物不具備應(yīng)有的價值，造成融資企業(yè)不能償還貸款。第二是國家的政策發(fā)生變化，抵押物出現(xiàn)貶值。第三是物流企業(yè)保管不當(dāng)，降低了抵押物的價值。第四是金融機構(gòu)對抵押物價值的判斷失靈，不能及時判定。

（四）法律風(fēng)險

由于物流金融出現(xiàn)的時間比較短，在我國有關(guān)物流金融的法律還不夠完善，造成很多不法分子鉆法律的空子來牟取私利，產(chǎn)生很多的法律糾紛。

四、如何降低物流金融業(yè)務(wù)的風(fēng)險

如何防范物流金融業(yè)務(wù)存在的風(fēng)險，成了現(xiàn)在備受關(guān)注的話題，以下就對預(yù)防措施提供一些建議，具體如下：

（一）規(guī)范物流金融的業(yè)務(wù)，建全法律機制

正是由于法律的不夠完善，才使得一些不法分子鉆法律的空子來牟取私利，所以國家應(yīng)盡快出臺相關(guān)的政策以及具體的實施細(xì)則，來完善物流金融的允許資格和行業(yè)管理辦法等制度，從而規(guī)范行為、規(guī)避風(fēng)險。

（二）加強合同管理，降低道德風(fēng)險

政府要完善各項法規(guī)，建立有效的信用評估制度，金融機構(gòu)要選擇生產(chǎn)規(guī)模比較大，信用額度比較高，具有償還貸款能力的融資企業(yè)和物流企業(yè)進行合作，物流企業(yè)在建立合同時要進行實地考察，選擇信用良好的融資單位且具有償還能力的企業(yè)簽訂合同來保證自身的利益不受損害。

（三）完善違約懲罰機制

由于進行物流金融業(yè)務(wù)的三方屬于三個獨立的企業(yè)主體，所以彼此之間會不可避免的產(chǎn)生利益上的沖突，為了降低這種沖突的發(fā)生，就需要完善懲罰制度，實現(xiàn)利益共享，風(fēng)險同擔(dān)，讓三方成為利益共同體。

（四）建立信息共享平臺，規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險

要規(guī)避經(jīng)營風(fēng)險，就需要三方建立一個信息共享的平臺，這樣可以實現(xiàn)金融機構(gòu)和物流企業(yè)對業(yè)務(wù)的實時監(jiān)控，從而降低因信息不流暢造成的損失，這樣不僅降低了在監(jiān)管上的成本，還提升了企業(yè)的競爭力。

（五）提高管理人員素質(zhì)

提高管理人員的工作素質(zhì)是物流金融業(yè)務(wù)得以發(fā)展的有效措施，員工的素質(zhì)會影響到風(fēng)險的大小，所以應(yīng)該加強對員工的教育培訓(xùn)，從而增強員工的風(fēng)險意識，和提高員工的責(zé)任意識。

（六）完善內(nèi)部的管理機制

金融機構(gòu)、融資企業(yè)、物流企業(yè)都要完善內(nèi)部的管理機制，實施合理的風(fēng)險防范機制，建立完善的風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)，安排專人對機制的監(jiān)管，提高崗位責(zé)任制度，做到講責(zé)任落實到個人，獎懲得當(dāng)。

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